上海睿象创业基金推介PPT-上海睿谷资产管理有限公司.ppt

投资策略——目标行业、区域及投资模式 行业选择： 国家重点战略新兴行业：文化创意产业，关注高成长、高估值、高市场化 重点投资：文化创意、品牌文化、健康文化 区域选择： 重点投资上海、北京及长三角地区 投资模式：全程创意策划+资本投入+有效的增值服务+人才 投资策略——投资阶段及盈利模式 初创期：新设立公司，具有优秀传统文化和核心竞争力的创意企业或项目； 成长期：拥有独特的核心优势和商业模式并呈现高速增长特征； 承诺业绩并设立回购条款；3-5年内IPO。 初创期 快速扩张期 成熟期 Pre-IPO 成长期 阶段 规模/估值 Post-IPO IPO 企业增长及 市场套利机会 投资目标期 投资收益及盈利模式 一、项目盈利：优先股（固定收益）、普通股（利润分成）、借贷（利息收入）、项目收益分成 二、增值收入：境内外上市（股份变现）、A股HK股定向增配（股份或现金）、资产或股权重组（股份或现金） 三、项目变现: 项目结束（创业企业股份回购）、项目资产（出售变现）、重组溢价（现金收益） 投资策略——基地+平台+人才 人才 平台 基地 全程创意策划+培训+培育人才 文化创意VC基金 文化创意产业园 睿象 资本 投资策略——品牌文化：与企业共铸伟大品牌 品牌创意策划与指导 品牌培训 品牌传播 纪录片 微电影 杂志 网络平台 运作机制——投资收益与分配 睿象（待定）文化创业投资管理中心 政府引导基金 投资人乙 投资人丙 睿象（待定）创业投资中心 项目一 项目二 项目三 项目池 项目池 投资收益80%　 20% 项目退出 业绩收益提成 投资参股 委托管理 受托管理 按股东股权比例对投资收益进行分配 1% 99% 2% 睿象（待定）文化创业投资管理中心 政府引导基金 投资人乙 投资人丙 睿象（待定）创业投资中心 项目一 项目二 项目三 项目池 项目池 投资收益80%　 20% 项目退出 业绩收益提成 投资参股 委托管理 受托管理 按股东股权比例对投资收益进行分配 睿象（待定）文化创业投资管理中心 政府引导基金 投资人乙 投资人丙 睿象（待定）创业投资中心 项目一 项目二 项目三 项目池 项目池 投资收益80%　 20% 项目退出 业绩收益提成 投资参股 委托管理 受托管理 按股东股权比例对投资收益进行分配 项目收集 项目筛选 审议 项目跟踪 项目立项初审 尽职调查 未通过 未通过 未通过 投资建议书 法律尽职报告 财务尽职报告 审计报告 ……. 通过 通过 形成投资决议 签订投资合同 进行投资 投资后管理 投资决策委员会 审议 投资退出 通过 暂不退出 运作机制——投资流程 投资决策委员会 风险控制——识别、评价与规避 未通过 通过 运作机制——全过程风险控制 价值提升 运作机制——增值服务 全程策划 创意集成 专家顾问 支持体系 战略管理 服务增值 资源整合 模式设计 长期跟踪 定期走访 并购扩张 资本运作 * 上市 IPO上市 借壳上市 兼并收购 并购退出 股权转让 企业回购 设置企业 回购条款 保障最低 投资收益 项目清算 项目结束 项目清算 分红 运作机制——退出方式 基金募集与项目储备 基金募集 项目储备 基金要点 申请政府支持：国家、上海市、区发改委等各级引导基金 出资及政策支持 上市公司：行业龙头上市公司出资及行业相关资源支持 大型文化集团公司或企业 大型专业投资机构 富有的个人或成功创业者 基金募集——LP构成 2014年7月，上海市财政连续三年每年新增安排市战略性新型产业发展专项 资金10亿元，用于补充上海市创业投资引导基金，拟申请上海市创业投资引 导基金投资1亿元 另外，拟申请国家发改委新兴创投计划投资5000万元 --上海市政府设立的创业投资引导基金的专业管理机构 基金募集——政府引导基金 作为基金的股东直接投资入股基金，要求： 1）投资起点不低于1000万元人民币 2）国内大中型企业、资产管理公司等机构投资人和自然人 3）了解创业投资的特点和运作模式，对长期股权投资有一定的风险 承受能力 4）有一定行业资源，能够对基金主要投资方向产生协同效应的人优先 基金募集——参与方式 上海睿象文化创业投资基金 推介材料 2014年10月 基金背景与概要 基金背景 基金概要 团队介绍与案例 管理团队 专家顾问 合作伙伴 成功案例 投资策略与机制 投资策略 运作机制 基金募集与项目储备 基金募集 项目储备 基金要点 基金背景与概要 基金背景 基金概要 基金要点 基金背景 文化产业已成支柱产业 2004-2013年中国传媒产业规模 资料来源：中国传媒产业发展报告 单位：亿元 政策鼓励 经济催生 科技促进 金融支持 中国文化产业将进一步发展 龙头企业有望通过内生增长和外延并购扩张进一步壮