我国互联网金融的风险与防范研究.pdf

金融观察 国互联网金融的风险与防范研究 口 吴抒曼 摘要：随着互联网金融的快速发展，其潜在风险和已经暴露出来的问题不容小觑，引起了金 融监管以及相关政府部门的高度关注，加强互联网金融风险防范刻不容缓。 2014年4月央行 《中国金融稳定报告(2014)》 提供信用担保和技术保障，增加交易的便利性和安 正式提出 “互联网金融是互联网与金融的结合 ，是 全性。移动支付则是第三方支付的革新，代表着支 借助互联网和移动通信技术实现资金融通、支付和 付行业最先进的生产力，是以手机、平板电脑为代 信息中介功能的新兴金融模式，既包括作为非金融 表的通信设备为载体 ，依托第三方支付 ，通过无线 机构的互联网企业从事的金融业务，也包括金融机 通信技术进行货币支付 ，将线下交易和线上交易融 构通过互联网开展的业务。狭义的互联网金融仅指 为一体。 互联网企业开展的基于互联网技术的金融业务。” P2P网络借贷平台是金融脱媒的新形势，依靠 本文研究的互联网金融基于上述广义概念，即传统 互联网技术，让投资人和借款人逐渐摆脱了传统的 金融互联网化以及基于互联网的新型金融形式。传 资金媒介，通过网络借贷平台实现了直接借贷。P2P 统金融互联网化是传统金融行业借助互联网平台 自2007年登陆中国以来发展迅速，一方面是由于 做出的创新举措，金融机构基于互联网平台开展业 中国普通居民投资渠道单一，另一方面也源于个人 务，主要形式为电子银行、证券网络交易、互联网保 及中小企业对融资渠道的渴求。 险等。基于互联网的新型金融形式主要是非金融机 众筹平台通过互联网发布筹资项 目并募集资 构从事的金融业务 ，突出表现在第三方支付、P2P 金，众筹是真正 “去中介化”的创新金融模式 ，解决 借贷和众筹融资等新兴金融模式。 了投、融资需求的信息不对称，一定程度上规避了 风险。只要是互联网投资者感兴趣的项 目，都可以 一 、 我国互联网金融发展现状 通过众筹的方式获得项 目的第一笔 种“子资金”。当 前我国众筹平台发展较好的有京东众筹、大伙投和 2012年以来，我国互联网金融进入空前繁盛的 天使汇，虽然这些众筹平台发展态势良好，但中国 发展阶段，展现出极大的潜力和迅猛发展的势头。 的创业环境与发达国家相比还有较大差距，众筹走 目前客户群体最大和普及率最高的互联网金融形 下神坛真正对国民经济起到推动作用尚需时 日。 式是第三方支付平台与移动支付平台，这种以非金 农业银行的互联网金融模式主要是传统金融 融机构作为中介的支付平台目前正被广泛使用，并 互联网化，即利用互联网技术基于互联网平台开展 已悄然取代人们的传统现金支付习惯。利用互联网 业务 ，主要形式是网上银行、手机银行 、电话银行 平台实现资金融通需求的P2P网络借贷平台和众 等，打破传统银行业务的地域、时间限制，在任意时 筹平台也在业界掀起了不小的热潮。互联网金融的 候、任意地点，以任何方式为客户提供金融服务。农 形式还有诸如虚拟电子货币、基于大数据的金融服 业银行江苏分行网上银行用户已达 1546万户，手机 务平台、互联网银行、互联网金融门户等等。目前我 银行用户 138