基于巨灾模型的巨灾保险组合研究.pdfVIP

第 39 卷第 3 期 数学的实践与认识 Vo!. 39 No.3 2009 年2 月 MA丁HEMA丁ICS IN PRACTICE AND 丁HEORY Feb.. 2009 慕于臣灾模型的巨灾保险组合研究 马树建ldJ ， 王慧敏1·3 ， 焦军彩Z (1.加I 海大学水文水资源与水利工科科学罔家重点实验室，江苏南京 210098) (2. 南京工收大学跚学院，江苏南京 210009) (3. 河海大学商学院，江苏南京 210098) 摘要2 日灾风险所造成的巨大损失已经威胁到人类社会的可挣续发展.巨灾保险是分散应灾损失的…种途 径，利用院灾模础研究被保风险的累积损失和个人损失分布的数学性质.民考虑损失率是民灾强度的函数，通 过巨灾艘理和保险公司破产概率的计算和l 数值仿真，得到不能仅仅依写在保烫的海摔ffiî 分散隘灾风险. 关键诩g 包灾风险s 保险8 日灾模型，照计损失$破产概率;分徽 1 号l 富 随着经济和社会的发牒，全球气候的变化，地震、供水、盹风等自然日灾频繁发生，20 世 纪 70 年代以来世界巨灾风险爆发的频事虽上升趋势，ê灾造成的财产损失程度也显著增 加[1] 如1994 年的神户大地摆造成了500 亿美元的财产损失，边远超进了庸山大地震和东京 大地震损失总额;1998 年中圄怯江流城的洪灾造成的直接损失高达300 亿柴元;2007 年以 来，各种自然灾害造成的直接经济损失达2362 亿元;据不完金统计，2008 年中罔汶川地麓造 成的直接经济损失达到近8451 亿元，日灾风险所造成的巨大损失已经威胁到人类社会的可 持续发腾.为了社会和谐发艇，对于自然臣灾造成的主经济损失，我们可以依靠政府和社会的 经济援助，但是这些经济援助是有限的;所以，我们可以依赖金融保险.巨灾保险是解决巨灾 风险的…种途径[2.3J 保险公词承担巨灾保险，主要关注的是如何根据院灾发生的频率、地眩 受灾环境和发生所造成的损失，适当选取保费[川]雨保费的选择，既要带虑到被保险人的经 济承受能力，另一方酣还要考虑自己经营的稳定性和破产风险，5.6J 所以，本文鼓点讨论日灾 累积损失的相关性质，讨除了巨灾累积损失的数学期望和方搓，为保险公词保费和保险公司 的砸产的计算问题提供理论棒础.最脂，讨论了在不同的巨灾损失率的情形下保险公司的破 产概率，由结论可知，巨灾保险组合在一定程度上不能完全分散臣灾风险损失. 2 臣灾凤险模型 在这…部分，我们考虑在某…特定的范罔内有 m 个区域，而每个区域内都布n 份保险合 约承保目灾风险，假设这将合约都是针对于某一特定的阻灾，例如洪水，揣摸等.在某一个始走 收稿日期，2008-07-20 a余项目 s 跃投三角洲地区城市化对洪涝孕灾环域的影响研究、水利部公主在性行业科研项目 (200801027) I 中倒极端 洪水于生在预鲁与风除管现关键技术、水利部公直在做行业科研项目 (200701024 南京工业大学人文批科与管跚学科群青 年教师抖哥哥熬余 3 期 马树建，等s 基于日灾模型的巨灾保险组合研究 221 时间(例如，一年)内，第 j 个区峨的第i 份合的的总损失记为: LTF， L~R 表示第j 个区峨的第i 份合约的一般风险损失. Lf/表示第 j 个眼域的第i 份保险合约的H灾风险损失，则: L俨 = L~R + Lfj血， ( Mij ( M. , j ~X~:， Mij 0 , L仰目 J~Y怪• Mρ，