从小额贷款公司的财务数据分析探寻小贷公司未来发展——以A小贷公司为例.docVIP

从小额贷款公司的财务数据分析探寻小贷公司未来发展——以A小贷公司为例 夏炎 南京信息工程大学 X 关注成功！ 加关注后您将方便地在 我的关注中得到本文献的被引频次变化的通知！ 新浪微博 腾讯微博 人人网 开心网 豆瓣网 网易微博 摘????要： 小额贷款公司发展于2005年开始的以试点展开成立的七家公司, 经过时间的推进行业壮大到现今的8000多家, 整体保持高速增长。但是最近的两年, 各种外部因素的冲击比如宏观经济的增速放缓, 整个小贷行业的发展也受到了较大的限制, 高速发展了十多年的小贷行业正处于发展的瓶颈期, 本文通过分析A小贷公司财务数据入手探寻小贷公司的未来发展。 关键词： 小额贷款公司; 发展; 一、研究背景和研究意义 2016年整年我国的小贷行业从统计的数据表现来看显示出全面负增长的状况。从机构数量来看, 季度环比减少43家、57家、69家、68家, 减少的数量逐季度增加。从从业人员数量来看, 季度环比减少979人、1166人、2553人、3765人, 再从实收资本角度看, 季度环比减少33.89亿元、46.2亿元、72亿元、73.3亿元, 贷款余额季度环比分别减少31.41亿元、16.1亿元、71.2亿元、20亿元, 全年贷款减少131亿元。而自进入2017年以后, 形势又发生了变化。在央行近日所发布的《2017年上半年小额贷款公司统计数据报告》中数据来看, 小额行业触底反弹展现出回暖的局面。截至6月末, 小额贷款公司8643家, 相比较于2016年年末虽然减少了30家, 但贷款余额这一重要衡量指标却在增加, 为9608.2亿元, 相较于2016年增加了313亿, 最近三年以来, 此次是小贷公司贷款规模数据首次出现正增长的局面, 并且超过了历史纪录。虽然小贷行业面临过发展的瓶颈期, 但在这个优胜劣汰的过程中也涌现出优秀的、有特色的公司。在大数据中我们发现, 无论是在整个小贷行业遭遇瓶颈期还是在整体行业向暖回温时, A小贷公司都保持了较高速度的增长, 本文就以A小贷公司为研究对象, 探究小贷公司的发展方向。 二、案例分析 1. A小贷简介。 A小额贷款股份有限公司, 始终坚持以服务三农为其经营理念, 在发展过程中不断加强自身监管力度、对未知的经营风险加以防范, 公司的主要服务人群定位于农村、农民以及农业组织同时着眼于中小企业、个体工商户发展过程中的资金需求。在开展传统信贷业务的同时又积极地寻求拓展业务范围开拓创新型业务, 贯彻创新思想, 试图通过为企业业务结构注入新鲜血液提高公司利润收入。 2. 财务及业务运营状况及分析。 2.1财务运营状况。2016年度实现营业收入30, 498, 461.86元, 同比上升18.63%;营业利润增长9.27%, 利润总额为21, 056, 350.56元, 同比上升11.55%;实现净利润15, 774, 793.90元, 同比上升11.66%。其上升原因如下:一是政府在小贷行业对于资质良好的的公司采取积极扶持帮助发展政策, 主要鼓励企业积极开展创新性业务, 公司相应开展如对应付款出具保函、为小微企业担保私募债等新业务, 可以说此些创新性业务不仅让企业实现正增长也打开了公司的新型盈利模式。二是贷款余额相比较于去年提升26.07%, 贷款利息收入数字大大提高加上公司本年在中间业务上加大投入, 中间业务收入583.99万元, 相较于去年提升65.11%, 因此实现了净利润相应增长。 而营业总成本本年增长34.97%, 归咎于三个方面, 一为由于利息收入的增长利息支出相应增加, 二为因中间业务收入增长而增加的手续费及佣金成本支出。三为公司部分贷款出现逾期的情况处于对风险的考虑计提了资产减值损失。 2.2业务运营状况。从业务角度来看, 小贷公司的小额贷款业务是小贷公司不可撼动的主营业务, 小贷公司的绝大部分收入和利润来源于此。从数据上也可以显示出:上年公司在小额贷款业务利息收入为2465.86万元占公司营收总数的80.85%, 显示出公司对小额贷款业务的依赖程度。为优化公司收入结构, 公司也在积极的开拓创新业务来分散若小额贷款业务出现问题的风险, 因此公司积极拓展不同的优质客户, 积极研发创新产品和服务, 这一举措使得报告期内公司实现的来源于此的手续费及佣金收入550.72万元, 较上年同期增长率55.70%, 实现了较大的改变, 降低了公司面临的业务过于集中的风险, 在一定程度上增强了公司对外的核心竞争力。 3. 影响因素的分析。 3.1政策方面。当下我国的小额贷款公司发展尚十余年处于摸索着过河的阶段, 国家颁发的政策和当地有关监管机构的监管影响着行业发展。如《关于加强挂牌新三板小额贷款公司监管发展工作的通知》等, 监管如对贷款利率、融资杠杆、贷款不良率都