我国商银行监管模式的与现状——从国际商银行监管模式演进的视角.docVIP

我国商业银行监管模式的理论与现状——从国际商业银行监管模式演进的视角 JINRONGJNGUAN 我国商业银行监管模式的理论与现状 —— 从国际商业银行监管模式演进的视角 单丽莎张静琦 :一…………………～…………………………………………………～……………………………………………………………………………………………………… [摘要]加入WTO后,我国银行业结构变得越来越复杂,业务发展速度越来越快,新的业务品种不断推出,银行监 管成本和监管难度将大大增加.在此背景下,加强银行监管理论和监管模式研究,寻求建立我国有效监管机制 的途径,全面提高监管效率,防范降低银行风险,进一步促进我国银行业健康发展,已成为金融理论界高度关注 :: 的热点. [关键词]监管模式演进轨迹银行风险 !……………～…一._…………………………………一…………………………………………………………～…………………………………………………….: 一 ,传统规制理论——国际商业银 行监管框架构建的理论基础 虽然银行业监管提出了一些一般 公共规制理论中所没有涉及的问题,但 国际商业银行监管框架的构建基本上 仍然是以规制经济学中传统规制理论 的演进为基础.规制经济学是对政府 规制活动的过程及作为其结果的市场 均衡所进行的系统研究,是产业经济学 的一个重要分支. 传统规制理论关注的核心问题是: 规制代表谁的利益?为何会发生规制? 如何规制?围绕着规制理论的核心问 题.规制理论主要形成了规制公益理 论,规制俘虏理论和规制经济理论三大 学派.但无论哪种经济理论,它们存在 的根本缺陷是假定政府规制机构与被 规制企业在规制方案的制定和实施过 程中具有同样多的信息,双方是一种对 称信息博弈.建立在这种规制理论基 础上的规制方式较常见的是服务成本 规制或报酬规制,其主要特征是允许被 规制企业利用服务收费回收总成本,并 允许有一个合理的资本报酬率.它的 优点是可以保证企业回收成本,保证企 业的正常运营.但缺点也很明显:首 先,被管制企业缺乏节约成本的激励, 因为成本的上升可以转嫁给收费;其 次,由于在收费时未考虑需求方面的条 件,因此收费体系的激励存在缺陷;再 次,个别成本核算方法所必需的信息存 在信息的非对称性,因此很难得出公正 的结论;最后,规制机构是以被规制企 业合理的资本投资回报率作为定价标 准的,从而不可避免地会产生诸如什么 是合理的投资回报率?怎样确定投资 回报率的资本基数?如何避免企业通 过投资决策影响资本基数而产生低效 的投资后果?等等问题. 二,国际商业银行监管模式的发展 路径 国际商业银行监管模式是以传统 规制理论为基础.经历了行政命令式规 制,标准化方法规制以及目前普遍采用 的内部模型规制. (一)行政命令式规制 对于特定的银行,政府规定的哪些 业务允许经营,哪些业务不允许经营. 银行如果违背了这些规定,将受到惩 罚,这种方法是通过政府规定被监管银 行的业务范围来实现其监管目标.行 政命令式规制存在许多弊端:第一.信 息不对称.如果监管者无法以合理的 渠道和成本获取有关的信息,监管就无 法达到预期的效果.第二,经验不对 称.被监管银行的管理者具有丰富的 经验,懂得怎样才能以最低成本达到监 管当局的目标.但是,在行政命令方式 西南金融2007.12 下,被监管银行无法获得相应的机会. 第三,监管的执行.复杂的监管方案是 难于执行的,实践中往往形成一刀切 的规制,即对于某些银行而言,规制过 于严格,负担过于繁重;而对于另一些 银行则过于宽松,负担太轻.被监管对 象或者是被动地去执行.导致被监管者 成本上升和经营效率下降;或者是想方 设法逃避监管,造成监管无效,风险无 法避免,监管资源白自浪费. (二)标准化方式规制 1993年4月巴塞尔银行监管委员 会建议使用标准化方法(StandardAp. proach).以克服行政命令监管方式的弊 端.这一方法被称为刚性的监管方 式,因为它采用了～种堆积木式的方 法来计算银行所持交易类资产所面临 的市场风险,然后以此来确定所应设置 的充足性资本保证金.该方法沿袭了 行政命令方法的一般原理,将资产划分 为不同风险级别,并对每种类型风险资 产确定固定的资本要求.其优点是计算 处理简便.但是标准化方法仍然没有 考虑银行和监管者之间的信息不对称 和风险评价经验的不对称问题,监管资 本的数额是以银行当前资产头寸为基 础,没有考虑到银行为了进行风险控制 而采取的动态交易策略,因此,这种方 式下的监管仍是一种粗略的监管模式. 另外,这种监管模式有可能提供一个相 反的激励.例如,因为所有的股权持有 都被评定为必须持有同样的资本要求, 银行可能趋向于增加持有更高风险的 股票组合头寸,以获取高收益.这个结 果直接违背了监管当局的监管目标. (三)