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程式交易概論與實務 為何要發展程式交易～人性心理 程式交易與人為交易的比較 目前常見程式交易開發平台與分類 程式交易非限於傳統價量分析 長線基本面指標 基本面指標近期訊號與績效走勢 程式交易亦可用於價差交易 邏輯簡介 範例說明 當澳幣走勢強於加幣達某一乖離值時，作空澳幣、作多加幣以期待收斂 測試環境 回測績效 範例說明 程式交易派別 多空連續系統 優：抓住所有波段 缺：盤整期績效回檔期較長、幅度較大 投票型系統 優：避免盤整回檔期 缺：可能會錯失波段 回測績效-月淨值圖 報表閱讀 報表閱讀 實作~15分k 連續持有部位(非多即空) 作多 漲超過N日高點則買進 作空 跌超過N日低點則賣出 實作 回測1000天最佳化績效…..參數(六) 實作 避免孤島效應 實作 時間拉長測試 2000天 穩定參數的架構 程式交易要建立退場機制 分散多元化的好處 分散再分散 單策略多市場 多策略單市場 多策略多市場 選擇權的使用 自動化交易api的應用 vb vba c等 買方加凱利公式 三年?倍的報酬??????? * 程式交易不等於技術分析 國外軟體 TradeStation/eSignal/MetaStock 國內軟體 奇狐/E-leader 財報資料 Cmoney/新報資料庫 分析工具平台 Excel/Access/SAP/SASS/MaLab/Maple 程式語言 VB/C++ 程式邏輯分類 順勢模組(價、量、指標) 逆勢模組(價、量、指標) 順式波動模組 情境分析模組 其他因子模組 交易周期次數分類 次數多/賺短線 次數多/賺波段 次數少/賺短線 次是少/賺波段 方向型模組 套利價差型 股票要漲需要很多因素的配合，亮麗的財報絕對是其中最重要的一環；如果能在每月初市場財報出爐時，分析全部上市櫃公司的整體表現，對大盤的研判就能更準確，我們利用一般常用的選股條件(如下)選出每個月份表現優異的各股，利用此數據判斷當月份的作多或作空依據。 選股條件: A_橫向基本財務比較 毛利率、營收(mom/yoy)稅後盈利 B_縱向自我股價比較 PE Band、PB Band C_籌碼面 法人持股比例、成交量 我們利用上述的條件選股，每月初(10號)選出符合條件的股票數目，發現往往能掌握多頭牛市、避開空頭股災。 資金控管---凱利公式