商业银行几个小问题.docVIP

《商业银行经营学》第一章作业解答 10 物流 魏敬军 2010311125 1、“分业”与“混业”的利弊比较？ 答：先以图表形式直观对比“分业”、“混业”的特点。 分业经营 混业经营 服务项目 项目单一 项目多样 规模效率 低，难以形规模经济 高，形成规模经济 风险防范 风险集中于单一业务，但避免 风险分散于多种业务，但容易 陷入风险过高的关联业务 出现风险传递的现象 监管难度 比较容易 相对难 环境适应 难以顺应环境变化 调整灵活，易顺应环境变化 金融创新 金融创新的空间小 金融创新的空间大 下面分别阐述二者的优劣： 1、分业经营的优点： （1）、有利于培养两种业务的专业技术和专业管理水平，一般证券业务要根据客 户的不同要求，不断提高其专业技能和服务，而商业银行业务则更注重于与客户 保持长期稳定的关系。 （2）、分业经营为两种业务发展创造了一个稳定而封闭的环境，避免了竞争摩 擦和合业经营可能出现的综合性银行集团内的竞争和内部协调困难问题。 （3）、分业经营有利于保证商业银行自身及客户的安全，阻止商业银行将过多的 资金用在高风险的活动上。 （4）、分业经营有利于抑制金融危机的产生，为国家和世界经济的稳定发展创造 了条件。 分业经营的缺点： （1）、以法律形式所构造的两种业务相分离的运行系统，使得两类业务难以开展 必要的业务竞争，具有明显的竞争抑制性。 （2）、分业经营使商业银行和证券公司缺乏优势互补，证券业难以利用、依托商 业银行的资金优势和网络优势，商业银行也不能借助证券公司的业务来推动其本 源业务的发展。 （3）、分业经营也不利于银行进行公平的国际竞争，尤其是面对规模宏大，业务 齐全的欧洲大型全能银行，单一型商业银行很难在国际竞争中占据有利地位。 2、混业经营的优势： （1）、全能银行同时从事经营商业银行业务和证券业务，可以使两种业务相互促 进，相互支持，做到优势互补。 （2）、混业经营有利于降低银行自身的风险。 （3）、混业经营使全能银行充分掌握企业经营状况，降低贷款和证券承销的风险。 （4）、实行混业经营，任何一家银行都可以兼营商业银行与证券公司业务，这样 便加强了银行业的竞争，有利于优胜劣汰，提高效益，促进社会总效用的上升。 混业经营的劣势： （1）、容易形成金融市场的垄断，产生不公平竞争。 （2）、过大的综合性银行集团会产生集团内竞争和内部协调困难的问题；可能会 招致新的更大的金融风险。 2、为什么西方国家的银行业会由“分业”转向“混业”？ 答：1、传统的银行业务在相对萎缩。因为企业越来越倾向于低成本或风险共担 的资本市场的直接融资，这导致证券业等投资银行业务的迅速崛起；同时居民也 越来越倾向于比储蓄收益更大的基金或保险等。因此传统的金融中心--商业银行 业务受到资金供给和需求的同时相对萎缩的双重打击。因此不得不努力向新兴行 业扩张。同时，资产证券化、期权、退休存单等金融衍生工具，也模糊了分业经 营之间的内含和界限。 2、与大陆系等混业经营国家的竞争需要。混业经营国家的金融机构，具有 向全球客户提供全方位金融服务的优势，而分业经营国家要开展这些业务，不仅 在国内市场受限，同时在国外也难有专业的延伸。面对占有明显优势的竞争对手， 结局将是更加致命的。 3、在对大危机的重新研究中，人们发现：经营证券业务的银行多数指标均 好于单纯的商业银行，在大危机中这类银行很少倒闭；大危机爆发的原因更多的 是人们面临的是一个新的行业、同时存在大量的造假行为，而与体系并没有直接 的关系；银行及保险公司等不会为追逐利润而过度的冒险，他们会在风险与收益 之间作出一个适合的权衡等。 因此 1999 年 11 月，美国通过《金融服务现代化法案》，正式放弃分业经营 体系，转而实行混业经营体系。在此之前，曾经追随美国实行分业经营的国家， 如日本、加拿大、新西兰等国，已全部放弃了分业经营体系。 从理论上看，分业经营很难与混业经营相竞争，其实力悬殊有如刀棍对枪炮、 马匹对坦克。因为混业经营能够随时追逐各个行业的利润高点，而分业经营在行 业低迷时只能苦苦忍受，而在行业高峰时却惊讶的发现面对着瞬间涌入的强大竞 争对手。特别是混业经营为了抢占市场，挟几次征战的盛果，必然及能够极大地 提高产品和服务的性能价格比，这样分业经营就只能谢幕转轨了。 3、金融危机对混业经营带来的影响以及启示？ 答：通过查阅文献，现以富国银行的相关数据作为参考系与花旗银行和美国银行 两个银行进行相关指标的对比，试图分析金融危机对全能型商业银行混业经营的 影响。 1．净收入比较 金融危机前的 2006 年，富国银行的净收入为美国银行的 39.84%，花旗银行的 %。 但金融危机中的 2008 年，富国银行净收入 26.55 亿美元。 同期花旗 银行的净收入为-276.84 亿美元， 美