对金融监管问题几点思考.docVIP

对金融监管问题几点思考 　　摘 要：本文以跨境人民币业务监管为例，探讨了有关金融监管的基本问题。从金融监管的必要性、监管原则、监管模式、监管方法与监管工具进行了层层剖析，认为监管要遵循真实、合法、规范、有序原则，并结合业务实际探讨了行为监管和审慎监管两种监管模式的关系，进而探讨了具体监管方法和工具的选择，最后提出了促进监管有效实施的制度环境。 　　关键词：金融监管；行为监管；??慎监管；跨境人民币 　　中图分类号：F832 文献标识码：B 文章编号：1674-2265（2018）02-0029-06 　　DOI：10.19647/j.cnki.37-1462/f.2018.02.004 　　监管是人类社会活动的产物，监管保障秩序，秩序是自由的第一前提。在现代市场经济条件下，更加强调保障市场主体的自由空间，但监管的不可或缺性也更加凸显。金融是经营风险的行业，不论是应对单一的微观金融风险，还是互相交织的系统性金融风险，都需要监管体系更有效地发挥作用。在监管者与被监管者相对明确的前提下，监管效果主要取决于如何把握监管的尺度和力度。实际工作中，之所以出现许多模糊问题，时常发生越权滥权、失职渎职等现象，归根结底还是没有严格依法、切合实际地落实好监管的尺度和力度。本文拟以跨境人民币业务监管为例，探讨有关金融监管的几个基本问题，包括监管的目标、原则、模式、方法等，带有一定的普适性、通用性，以期对我国金融监管体系的完善有所借鉴。 　　一、确认监管的必要性 　　监管部门、职能或事项的设立与否，应当从以下几方面予以确认： 　　（一）现实需求 　　归纳来看，监管的主要目标有两个：一个是安全（稳定、秩序），二个是效率（效益）。或者说，监管的意义就体现在要么是为了更加安全、更有秩序，要么是为了降低成本、带来效率和效益的提升。安全与效率，有时是同步的，有时也是矛盾的，科学合理的监管机制设计要兼顾安全与效率，达到相对均衡状态。 　　监管事项设立的必要性通常还源于两大方面的需求。一是国家治理的必然性。国家主权、治权要通过具体的行政管理事项得到彰显和体现。具体到对跨境人民币资金的监管，国家授权中国人民银行及国家外汇管理局负责，实质上就是代表国家管理国家财富，把控国际收支平衡，提升人民币可兑换程度，维护跨境资金流动的良好秩序，维护国家金融安全，是国家的资金管家。二是市场主体的局限性。市场机制有时会出现失灵，带来的社会成本是巨大的，因此需要监管予以约束、界定、控制、规范。 　　金融发展以有效管控风险为基础。不论是传统金融还是新金融，其决定胜败的因素就是看谁能够在有效控制风险的基础上获益。风险控制始终是金融业的核心，同时，也是金融监管设计的首要目标，甚至为了安全会牺牲部分效率。在互联网金融业态发展初期，有些人指责金融监管束缚了新生事物，过度强调客户的便捷体验，排斥监管的风险防控作用，很快就暴露出一系列的重大风险事件，风险成本很快就覆盖了所谓的效益，甚至还会付出多倍代价。这也从另一面证明，金融是不可以缺少监管的，它不仅是政府行政职能的体现，更是市场的需求，越是现代金融越需要监管保障。金融还涉及保护投资者利益问题，也主要是基于风险防范。金融监管有狭义和广义之分，狭义的金融监管是指金融监管当局依据国家法律、法规的授权对整个金融业实施的监督管理；广义的金融监管除包括上述监管之外，还包括金融机构的内部控制和稽核、同业自律性组织的监管、社会中介组织的监管等。人民币跨境业务涉及境内境外、中资外资、经常项目、资本项目、本币外币，面对的挑战和问题更多，相应的监管需求更是不可或缺。 　　（二）法理基础 　　所有的行政监管事项，都要有法定授权，这是依法行政的法理基础。明确了监管的法定职责，才能理直气壮地开展监管活动，同时有利于消除不同部门监管的职能交叉，并发现和避免监管真空。对跨境人民币业务的监管能力，是人民币国际化成功与否的重要决定因素之一。国家通过《中国人民银行法》《外汇管理条例》《跨境人民币结算试点管理办法》等，初步明确了人民银行、外汇局及其分支机构对跨境人民币业务的监管职责。作为试点性的业务管理，跨境人民币工作深度融入国家改革开放进程，面对的新问题也是层出不穷，在法规建设方面还有许多领域有待强化。 　　（三）权责相当 　　监管是责任与权力的统一，行使权力就应当承担责任。我国已经推动了较大力度的简政放权，但究竟简政到什么程度一直没有明确的标准，只行权不担责、只收钱不办事等问题依然突出，其实就是权责相当的标准执行不到位。简政放权的标准，就应该看是否为监管事项承担相应的责任。要设立监管，就要明确相应的责任。落实权责相当的标准，简政放权就有了存留尺度，实现最充分的便利。比如对经常项下跨境人民币业务的管理，取消了所有的行政审批，只保留及时申报、事后核查等最低