美国破产法改革意义及其对中国启示.docVIP

美国《破产法》改革的意义及其对中国的启示 　　摘要：本文对2005年美国破产法改革进行研究发现，改革以前的个人破产法对债务人更有利，它为债务人提供了逃避债务的方便通道，鼓励了消费者借款消费，并允许债务人在具有偿债能力的情况下通过一定手段申请破产。改革以后的破产法对债权人更有利。美国个人破产法改革能引导广大消费者理性消费。对那些过度借贷消费的行为进行惩罚，同时能更好地保护债权人的权益，因此有利于控制消费信贷市场风险，促进消费信贷市场健康发展，对我国消费信贷市场发展有重要的启示作用。 　　关键词：破产法；改革；消费信贷 　　中图分类号：F837　文献标识码：A　文章编号：1006-1428(2009)01-0069-04 　　 　　一、2005年以前的美国《破产法》对债务人更有利 　　 　　美国破产法传统上有两个独立以个人破产程序命名的部分，分别为第7章和第13章。根据这两章规定，一旦借入者申请破产，借出者必须立即终止所有收回借款的努力。大多数消费者的债务在破产中被清偿，但是税收负担，学生贷款，赡养费，小孩抚养费，因欺诈产生的债务。以及在申请破产之前不久发生的一些信用卡债务不在清偿之列。抵押贷款、汽车贷款和其他有把握的债务在破产中也不在清偿之列。这两章的主要差异是第7章只需要利用债务人的资产去偿还，第13章需要债务人利用他们未来的收入去偿还。在2005年《禁止破产滥用法案》和《消费者保护法案》fBAPCPA)出台之前，债务人被允许在这两个程序之间进行选择。 　　2005年前，最常用的破产程序为第7章。根据规定，破产方必须列出其所有资产。破产法使其中一些资产得以“豁免”，即债务方可以保留这些资产。可豁免资产由债务人所在的州决定。大部分州可豁免债务人的衣服、家具、“交易工具”及一些其他资产。并且，几乎所有的州都对所有者的家庭田产进行豁免，金额从数千美元到无限制(6个州无限制，包括弗罗里达和德克萨斯)不等。许多州允许已婚债务人拥有无限制的田产豁免，只有夫妻一方须对破产进行备案。Elias(2006)列出了各州的资产豁免清单。根据第7章规定，债务人必须放弃他们所有非豁免资产，以赔偿债权人，但他们可以保留所有破产后收入。 　　根据另一个替代程序(第13章)，破产者允许保留其所有财产，但他们必须使用部分破产后收入偿还债务。在2005年破产法以前，没有事前确定的收入豁免，相反，债务人在第13章下须提供偿债计划。他们经常提供与在第7章中非豁免资产额相同的偿债计划。债务人不允许提供少于非豁免资产的偿债计划，因为他们能在第7章下破产，因此他们没有多偿债的动机。破产只需获得破产法官而非债权人的批准。 　　申请破产费用曾经较低――2001年在第7章下为600美元，在第13章下为1600美元(Flynn，Bermant，2002)。与其他国家相比，破产惩罚也较低――破产者姓名被公布，破产记录在个人信用记录上保留10年，信用借款受到限制。并且，破产者6年内不允许在第7章下再次申请破产(但在第13章下满6个月后可再次申请破产)。 　　为引导更多的申请破产者根据第13章规定申请破产，使用未来收入偿债，美国破产法曾允许再次发生的债务在第13章下可予以扣除。债务人的汽车贷款可以扣除到贷款本金超过汽车的市场价。并且，根据第13章(但不适用于第7章)，因欺诈产生的债务及在申请破产前一小段时间的预付现金可以被扣除。这些内容被称为第13章的“超级减免”条款。一些破产者于是利用超级减免条款，先在第7章下申请破产，使绝大多数债务被扣除，然后转为使用第13章，提供一个“超级减免”了部分新增债务的偿债计划。此种两步式程序称为“第20章”程序，它比单独使用一个条款增加了债务人在破产过程中的所得。 　　总体来说，这些特性使早期的美国破产法非常有利于债务人。因为债务人可以在第7章、第13章和“第20章”自由选择，以最大化他们的所得。因为大多数债务人非豁免资产不多，所以他们按第7章破产的所得最高，约四分之三的破产申请按第7章执行(美国破产协会，2007b)。但这样的选择也意味着大多数破产没有用未来收入偿债的义务，不论这种收入有多高。拥有大量资产的债务人只要在申请破产前事先计划好，将他们的非豁免资产转化为豁免资产，即可在第7章下也获得较高收益。如果债务人所在的州规定额外的房产可以豁免，则他们可以使用非豁免资产作为住房抵押贷款的抵押品以达到这个目的，或者也可以搬到一个对住房资产豁免率较高的州，使用非豁免资产买房。采用第13章或“第20章”的债务人更倾向于这样做，因为这比使用第7章能获得更高的收益。 　　总体来说，在2005年《禁止破产滥用法案》和《消费者保护法案》之前，债务人的在第7章和第13章间的选择权意味着他们的偿债义务与他们的偿债能力间关系不大。许多债务人即使