金融风险管理 第一章 金融风险管理概述.pdf

金融风险管理 主讲教师：王霞 兰州商学院金融学院  王霞，教授，中国社会科学院博士后,南开大学金 融学博士，甘肃省领军人才，教育部新世纪人 才，金融学硕士研究生导师，兰州商学院科技处 副处长，南开大学跨国公司研究中心兼职研究人 员。1994年开始任教，从事本科、硕士研究生及 MBA的多层次教学科研工作。主要研究方向：金 融风险与金融监管，国际金融。主要承担课程： 《货币银行学》、《金融风险管理》、《金融经 济学》。近年来主持、参与了国家社科基金项 目、教育部重大攻关项目、国家统计局项目等科 研项目20余项，在《国际金融研究》、《现代国 际关系》等杂志发表论文40余篇。 课程导航  （一）课程性质  本课程是一门专业技能课。金融学的核心课 题之一是对金融风险的管理，而随着金融一体 化和经济全球化的发展，金融风险日趋复杂化 和多样化，金融风险管理的重要性愈加突出。 作为金融工程专业的本科生，有必要掌握金融 风险管理的一般理论知识和技术方法。本课程 以阐述金融风险管理的基本理论与基本技能为 主要内容，以风险管理的理念为指导，定性分 析与定量分析相结合，对金融风险管理从理论 层面、技术层面和操作层面上分别进行论述。 （二）教学目的  通过本课程的学习，使学生正确理解金融风 险和金融风险管理的定义，掌握金融风险管理 的一般程序，熟悉金融风险管理系统和组织体 系，了解分析和识别金融风险的基本方法，学 会金融风险度量的主要技术方法，掌握金融风 险管理策略的基本类型和方法，为将来进一步 的金融风险理论研究和管理实践打好基础。 （三）面向专业  金融工程、金融学、信用管理专业 （四）内容介绍  本课程以阐述金融风险管理的基本理 论与基本技能为主要内容，以风险管理 的理念为指导，定性分析与定量分析相 结合，对金融风险管理从理论层面、技 术层面和操作层面上分别进行论述。 内容体系  第一章 金融风险的基本原理  第二章 金融风险管理的基本原理  第三章利率风险管理  第四章 汇率风险风险  第五章 信用风险管理  第六章 操作风险管理  第七章 流动性风险管理  第八章 国家风险管理  第九章金融风险与资本管理 参考教材 1、赫尔著、王勇译：《风险管理与金融机构（原书第2 版）》，机械工业出版社，2010年版。 2、宋清华、李志辉：《金融风险管理》，中国金融出版 社，2003年版。 3、邹宏元：《金融风险管理（第三版）》，西南财经大 学出版社，2010年版。 4、刘海龙、王惠：《金融风险管理》，中国财政经济出 版社，2009年版。 5、施兵超、杨文泽：《金融风险管理》，上海财经大学 出版社，2002年版。 第一章 金融风险管理概述  一、教学目的与要求  通过本章的学习，使学生掌握金融风险的含义 和种类，理解金融风险的效应和理论原因。  二、教学内容  主要内容：金融风险的含义和种类；金融风险 产生的原因及效应，金融风险的不稳定性理 论、金融资产价格波动理论、金融风险的传染 性理论。  重点和难点：金融风险的种类和成因理论。 本章结构 第一节 金融风险的概念与种类 第二节 金融风险的一般理论 第三节 金融风险管理的兴起与发展 第四节 金融风险的外部监管与市场 约束 第一节 金融风险的概念与种类 一、金融风险的概念 （一）风险概念辨析 风险的四种定义：  1、以未来不确定性作为风险的定义；  2、以损失发生的可能性定义风险；  3、从可能损失程度的角度定义风险；  4、从损失的不确定性方面定义风险。 风险＝不确定性？  对于一个微观经济主体来说，风险是它的预期 收入遭受损失的可能性，而不确定性则是某种 预知或控制某种不愉快事件发生的不可能性。  从统计学角度看，不确定性是表现为随机事 件，它的出现一般具有偶发、突然等特点。  而风险通常与收益相伴而生。例如，金融资产 的投