融资租赁业务盈利模式及其案例分析.pdf

融资租赁业务盈利模式及其案例分析 目目 录录  供应商租赁业务  中间业务  供应商租赁业务操作案例  融资租赁与保理相结合操作案例  融资租赁资产信托化操作案例 第一部分供应商租赁业务 2013‐5‐24 第一部分第一部分 供应商租赁业务供应商租赁业务 一、供应商租赁是融资租赁业务的发展趋势 2007年ELFA调查的153家会员企业的年度新业务总量为1.4亿美元，其中供应商和厂商租赁渠道产生 的新业务量为6200万美元，约占44% ；供应商租赁业务（微型、小型业务）占银行系租赁公司全部 （微型、小型业务）租赁业务的73% 。目前，国外银行系租赁公司、独立系租赁公司占全部租赁公司 总数的85～90% 。 2020世纪世纪 2020世纪世纪 2020世纪世纪 2020世纪世纪 2020世纪世纪9090年代末年代末 70年代末 80年代早期 80年代中后期 90年代 期和2000年 三方安排 厂商融资 趋势：厂商融资公司解散 制造商与承租 公司成立 人之间建立战 屡合伙屡合伙 2013‐5‐24 第一部分第一部分 供应商租赁业务供应商租赁业务 二、第三方独立租赁公司的发展需求 从美国的融资租赁业情况看，租赁业的三类机构：银行系租赁公司、 厂商系租赁公司、独立系租赁公司。 从目前从目前中国中国融资租赁业的情况看融资租赁业的情况看，，基本上也形成了银行系租赁公司基本上也形成了银行系租赁公司、、 厂商系租赁公司、独立系租赁公司三大类型的局面。 融资租赁的传统业务有（包括但不限于）：大项目（如飞机、船舶、轨道交 通、能源设备等）、中小项目（如印刷设备、医疗设备、工程机械、纺织机械 等）。 我们能不能找到适合独立系租赁公司我们能不能找到适合独立系租赁公司开展租赁业务新的细分市场开展租赁业务新的细分市场，，也就是说也就是说，， 银行系租赁公司暂时不会去碰它，市场容量又比较大，风险又比较小，IRR在11%‐ 17%之间的细分市场呢？经过研究，供应商租赁业务就是这个细分市场的盈利模式。 独立系租赁公司将通过独立系租赁公司将通过 ““差异化差异化、特色化特色化、专业化专业化””的发展的发展，建立起自己的核心建立起自己的核心 竞争力。 2013‐5‐24 第一部分第一部分 供应商租赁业务供应商租赁业务 三、租赁模式 供应商租赁模式主要有以下四种： 第一种：推荐客户合作模式（初级阶段） 第二种第二种：：战略合作模式战略合作模式 （（中级阶段中级阶段）） 第三种：贴牌租赁合作模式（高级阶段） 第四种：战略联盟合作模式（顶级阶段） 2013‐5‐24 第一部分第一部分 供应商租赁业务供应商租赁业务 四四、、业务流程业务流程 （一）厂商/供应商选择