国际金融概论 李孝成主编.pdfVIP

第 1 页 第 一 章 　　 外 汇 第一节　　外汇 的概念与种类 一、外汇的含义 外汇是国际经济贸易往来发展的产物 。国际经济贸易往 来与 国内经济贸易往来不同，国内经济贸易往来所产生 的债 权债务是用同种货 币即本国货币来清偿的 国际贸易往来也 需要货 币作为 中介，但往往涉及两种或两种 以上 的货 币，各 国 的货 币制度、货 币名称、货 币所代表 的价值各不相 同，为此 ，国 际贸易往来需要将本国货币兑换成其他 国家货 币，以支付货 款或清偿债务。为 了使 国与 国之 间的各种交易能顺利进行，必 须有一种不同国家货币可 以相互兑换 的金融活动 ，伴随着这 种金融活动 ，外汇就产生 了。 外汇 的英文是 ，是 国际汇 兑 的简称 。国 际汇兑具有动态和静态两种含义 ，这样 ，外汇也具有两种含 义 。 外汇 的动态含义是指一种汇兑行为 。是指把一个 国家的 第 2 页 货币兑换成另一个 国家的货币，借助于各种结算工具，用 以清 偿 国际间债权债务关系的行为和活动。比如，我国企业 向美国 出口商买进一台机器，双方约定用美元支付。我国企业就要用 人民币向办理外汇业务的银行购买美元汇票，然后汇往美国 偿清货款 。这样就产生 了国际汇兑行为 。这种汇兑活动，称之 为国际汇兑。 外汇的静态含义是指用于国际结算中的一种支付手段 。 如上例，把汇票寄给美 国出 口商，美 国出口商获得汇票后 ，可 以按汇票到期 日，到付款行提取货款，从而了结上笔货款的债 务。而我国办理外汇业务 的银行之所 以能开立美元汇票，是因 为该银行在美国有美元存款 。这种 以外国货币表示的支付凭 证，以及在外国银行所存有的以外国货币表示 的资产，就是外 汇 的静态含义。我们通常所说 的“外汇 ”，是指它的静态含义而 言。因而，所谓外汇，是指 以外 国货 币表示的，用于 国际结算 的 支付手段 。 凡存放在国外银行的外币资产 ，或是可在国外得到偿付 的票据，都是外汇 。如商业汇票，银行汇票、以外 国货 币表示 的 银行存款，外国政府库券和其他外币有价证券等。国际货币基 金组织对外汇 的解释是：“外汇是货 币行政当局（中央银行、货 币管理机构、外汇平准基金组织及财政部 ）以银行存款、财政 部库券、长短期政府债券等形式持有的，在 国际收支逆差时可 以使用 的债权 。” 作为外汇具有两个基本特征：一是 以外币表示的各种资 产 ，本 国货币以及本国货币表示的各种信用工具和有价证券 不是外汇 。二是能在 国际上得到偿付、能为各 国普遍接受、可 以自由兑换成其他货 币的资产或支付手段。拒付的汇票、空头 第 3 页 支票，不能视为外汇，不能 自由兑换其他 国家货币的外国钞票 也不能视为外汇。 按照 《中华人民共和国外汇管理暂行条例》的规定，外汇 包括下述 内容： 外 国货 币：钞票、铸 币等； 外 币有价证券：政府公债、国库券、公司债券、股票、息 票等； 外 币支付凭证：包括票据、银行存款凭证、邮政储蓄凭 证等； 其他外汇资金。 二、外汇 的种类 外汇按照不同的区分标准可 以划分为不同的种类： （一）根据外汇可否 自由兑换分为 自由外汇和记帐外汇 自由外汇就是不需经外汇管理当局批准 ，可 自由兑换成 其它货币，或是可 以向第三 国办理支付的外国货币及其支付 手段 。如美元、英磅、瑞士法 郎、法 国法 郎、马克、日元等主要西 方 国家的货币。这些国家有的基本上取消了外汇管制，有 的外 汇管制较松，因而，持有这些 国家 的货 币，可 以 自由兑换成其 他 国家的货 币，或者对第三 国进行支付。 记帐外汇也叫协定外汇，指不经发行国批准，不