科技行业专题-智能手机的中国制造之路.pdf

[Table_Summary] 从互补走向竞争： 智能手机的“中国制造”之路 恒大研究院研究报告 科技行业 专题报告 2018/12/10 导读： 首席研究员： 任泽平 2008 年，全球前六大手机厂商分别为诺基亚、三星、摩托罗拉、LG、索 研究员：连一席 尼爱立信、中兴，中兴排名第六，市场份额不足 5%。2018 年，全球前六 lianyixi@ 大手机厂商分别为三星、华为、苹果、小米、OPPO、Vivo，华为排名第 二，市场份额近 15%。十年之间，欧洲、日本品牌退出舞台，中国台湾的 研究员：谢嘉琪 HTC 昙花一现，如今全球智能手机市场似乎只剩下中美韩三足鼎立。中国 手机产业真的崛起了吗？ xiejiaqi@ 摘要： 相关研究： 手机整机市场中，中国品牌市场份额已经成为全球第一，但产品以中低 1. 《为什么全球最大的汽车市场却 端为主，高端市场仍难撼动苹果和三星地位。今年第三季度，华米OV 四 缺少自主品牌？》 家中国手机品牌合计已经占到全球市场份额的 40%和中国市场份额的近 2018-11-13 80%。三星和苹果的全球份额分别为20%和 13%，但中国市场份额仅 1%和 2. 《全球半导体产业转移启示录》 2018-9-6 9%。从单机均价（PUR, per unit revenue）来看，苹果、三星、华为、 其他品牌 PUR 分别为 794、255、205、149 美元。苹果虽然销量仅排全球 3. 《中美科技实力对比-体制视 角》 第三，却以超高的品牌溢价占据全球手机市场 50%的收入和 80%的利润。 2018-07-25 2. 《中美科技实力对比-关键领域 按照功能分类，智能手机由芯片、显示屏、摄像头、功能件、结构件、被 视角》 动元件和其他部分组成。其中芯片（35%-50%）、显示屏（10%-20%）、摄 2018-07-23 3. 《中美科技实力对比-全球视 像头（10%-13%）三类零部件成本占比最大，对手机整体性能影响也最深。 角》 相对于整机市场，在这些产业链上游领域美日韩领先优势更大，中国的 2018-07-22 短板更明显。但以华为海思、京东方、舜宇光学为代表，中国企业近年 来在芯片、显示面板、光学镜头等部分手机核心技术领域实现了从无到 有的突破，逐步具备了与美日韩竞争的实力。 从苹果供应链来看，中国供应商话语权正在提升，在功能件等领域中美 产业内竞争关系加强。对比 2013 年和 2018 年苹果 200 强供应商名单可 以发现，美国、日本、韩国与其他亚洲国家的 200 强供应商数量上均有 所减少，美国下降最多，五年内减少了 15 家。而这些美国企业主要被中 国大陆供应商替代，五年内中国大陆供应商数量增加了 13 家。与 2013 年名单对比，除了少数的兼并收购，54%大陆企业为首次进入 2018 年名 单。从供应商所属领域来看，美国供应商在芯片、半导体和功能件上都