上市公司公开发行优先股法律制度研究-法律硕士（非法学）专业论文.docxVIP

独创性声明本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的 独创性声明 本人声明所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的 研究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其 他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得安徽大学或其他教育机构的 学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已 在论文中作了明确的说明并表示谢意。学位论文作者签名：镦 签字日期：勿侈年歹月／7y日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解安徽大学有关保留、使用学位论文的规定，有权 保留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和磁盘，允许论文被查阅和借 阅。本人授权安徽大学可以将学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检 索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存、汇编学位论文。 学譬赫槲：锨(保密的学位论文在解密后适用本授权书) 锄张口f汔刎 签字日期：加／了年，月停日‘ 签字日期：-仰(I，年号 月I弋 目 l 万方数据 目 目 录 摘 要 l Abstract ． ．．III 引 言 1 一、优先股的基本理论分析 3 (一)优先股的概念和特征 ． 3 (二)优先股的分类 5 (三)优先股制度的历史沿革与发展 7 (四)我国优先股制度的发展现状 ．．10 二、我国优先股制度的相关法律规定 12 (一)发行优先股的基本原则 ．．12 (二)上市公司公开发行优先股的发行条件 ．．14 (三)上市公司公开发行优先股的法定程序 ．．16 (四)证监会对优先股发行时的行政监管 ．．18 三、完善我国上市公司公开发行优先股法律制度的若干建议 ．21 (一)完善优先股股东的股东权利 ．．21 (二)逐渐放宽发行条件 ．．26 (三)明确优先股股东权的司法救济途径 ．．27 (四)完善我国法律体系，正式确认优先股法律制度 一28- 结：耳了-口语 √：：，29 参考文献 30 致 谢 32 万方数据 摘 摘 要 优先股制度在世界上已有两百余年历史，是世界证券金融市场主要的融资工 具之一，许多发达国家都有自己的优先股法律制度。但我国一直未曾建立自己的 优先股法律制度，在实践中也很少有企业发行优先股来进行融资。在我国正式建 立优先股制度，能够扩大我国证券市场规模、增加我国证券市场融资工具种类、 丰富我国投资者的投资渠道，对完善我国证券金融市场具有重大意义。中国证监 会于2014年3月21日公布实施《优先股试点管理办法》；标志着我国的优先股 制度正式开始建立，从此我国企业有了发行优先股的法律依据。 优先股是一种比较特殊的混合型证券，兼有普通股票和公司债券的特征。优 先股股东有权优先于普通股股东享受利润分配请求权和剩余财产分配请求权，但 其表决权一般受到限制。但当公司无法支付优先股股利达到一定的连续或累积期 限时，优先股股东的表决权得以复活，有权参与公司股东大会并行使表决权。《优 先股试点管理办法》规定，我国上市公司可以发行优先股，非上市公众公司可以 非公开发行优先股。因为上市公司的规模巨大、融资额高、股东众多，上市公司 公开发行优先股影响甚广，因此在目前试点阶段，《优先股试点管理办法》对于 上市公司公开发行优先股作了比较严格、详尽的规定。首先，其发行条件要求非 常严苛，只有三类上市公司才可以公开发行优先股；其次，其对发行程序规定的 非常具体；再次，规定了证监会对我国公司发行优先股有权进行行政监管，对违 反规定的公司有权进行行政处罚。 优先股股东是公司的合法股东，其合法权益受到法律保护。优先股股东的股 东权与普通股股东相比，有类似也有不同之处。《优先股试点管理办法》虽然对 保护优先股股东的股东权进行一些规定，但优先股新股认购优先权、质询权等并 未在相关规定里提及，总体来说有关优先股股东的股东权保护的相关条款尚不是 很全面，需要进一步完善。除此之外，《优先股试点管理办法》对于上市公司公 开发行优先股的发行条件要求较高，建议在时机成熟时适当放宽发行条件，以使 更多的上市公司能够通过公开发行优先股解决自己的融资需要。优先股股东在自 己的股东权遭受到公司不法侵害时，可通过司法手段保障自己的合法