商业银行业务管来葱马第三章-资本管理讲解学习.ppt

 第二章 资本管理;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;商业银行的资本包括两部分: 开业注册登记时所载明、界定银行经营规模的资金； 业务经营过程中通过各种方式不断补充的资金。通过内源资本(Internal Capita1)或外源资本(Externa1 Capital)的融资途径增加的资本量。 商业银行的资本具有一般企业资本的共性: 业务活动的基础性资金，可以自由支配使用； 在正常的经营过程中无须偿还。 商业银行的资本内涵不同于一般企业的资本 （1）资本所包含的内容; 一般企业的资本等于资产减负债后的净值，即所有者权益或产权资本或自有资金。商业银行资本的内涵较为宽泛，除所有者权益外，还包括一定比例的债务资本。具有双重资本的特点。;（2）资本在全部资产中所占比例 现代企业具有负债经营的特点。由于企业发展的性质和特点不同，资本在全部资产中所占比例不同。按国际惯例，一般企业的负债率在66%左右； 商业银行作为特殊的金融企业，80-90%的资金是借来的，商业银行的资本金占其全部资产的比例一般为10-20%，形成了商业银行高负债经营的状况。;（3）固定资产的形成能力与资本金的数量关联性 一般企业的固定资产既可由资本形成，也可由各种借入资金、包括商业银行的贷款形成，与资本金关联不大；商业银行固定资产的形成能力与资本金数量有非常明确的关联关系。因为银行的固定资产是商业银行形成较好业务经营能力的必要物质条件，这些设施的资金占用时间较长，只能依赖于自有资本。;银行资本的概念;;经济资本(economic capital） 与商业银行实际承担风险相对应的资本，也称风险资本，是银行决定持有用来支持其业务发展和抵御风险并为债权人提供目标清偿能力的资本，数量上经济资本与银行承担的非预期损失相对应 商业银行的风险损失分为预期损失和非预期损失 预期损失由财务风险拔备覆盖，非预期损失由经济资本覆盖。 经济资本植根于股东价值最大化理念，综合考虑资本、风险、收益等要素，风险覆盖更为全面、准确体现了银行最优资本持有量。资本配置中常用的经风险调整后的资本回报率(RAROC）指标，就是建立在经济资本概念基础上的。;;;二、商???银行资本管理的涵义和意义;二、商业银行资本管理的涵义和意义;资本管理的意义：资本管理可以创造价值 激励相容原理：资本管理能力的差异体现新资本协议中市场约束奖优罚劣的功能，即资本管理水平较高的银行在满足资本充足率监管要求的前提下，经济资本的水平可以抵偿更高置信区间的非预期损失，为储户和债权人提供高度安全保障，得到更高的评级，在激烈的市场竞争中以更低的融资成本从股权投资者、债权人、存款人及其交易对手那里获得资金。资本管理失当的银行在市场中处于不利地位，必须支付更高的风险溢价、提供额外的担保或采取其他安全措施。;;;;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;;;第二节 商业银行的资本充足与《巴塞尔协议》;2008.8.25;;;;;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;;;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2、《巴塞尔新资本协议》的三大支柱;;;;3、资本分类的标准;三级资本：使银行能持有一种更短期的应对市场风险的资本。 三级资本的条件：到期日至少为2年的短期次级债务，必须在需要时能成为银行的部分永久性资本；无担保、不得提前偿还，有条款保证，当银行偿还该债务时，资本充足率降到最低要求以下时，即使债务到期，银行也不必还本付息。三级资本的上限为一级资本的250％，在不违反1988年协议的前提下，三级资本可替代250％的二级资本。 划分的意义：不同融资工具的资本成本不同，即随着索偿权优先级的降低，资本成本不断增大。银行应试图找到既能达到监管要求又能使资本成本处于较低水平的资本结构。;4、最低资本要求;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;2008.8.25;（四）我国商业银行《新资本协议》的实施;（四）我国商业银行《新资本协议》的实施;（四）我国商业银行《新资本协议》的实施;2008.8.25;一、商业银行资本管理的发展;一、商业银行资本管理的发展;二