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我国独立董事制度的现状及完善 【摘要】：本文通过对我国现行的独立董事制度和运行中出现的问题进行分析，认为必须 改变我国上市公司中“一股独大”的局面，加强独立董事的独立性和激励约束机制，明确 法律依据，才能达到设立独立董事的目的，发挥出独立董事在公司法人治理中的独特作用。 【关键词】：一股独大?独立性?独立董事行权?间接薪酬 【正文】： 1、我国的独立董事制度 （一）独立董事的定义 1、概念 独立董事，又称为外部董事、独立非执行董事。中国证监会对独立董事的定义是： “不在上市公司担任除董事外的其它职务，并与其受聘的上市公司及其主要股东不存在可 能妨碍其进行独立客观判断关系的董事。” 2、性质 独立董事独立于公司的管理和经营活动，以及那些有可能影响他们作出独立判断的事 务之外，不能与公司有任何影响其客观、独立地做出判断的关系，在公司战略、运作、资 源、经营标准以及一些重大问题上做出自己独立的判断。 3、特点 （1）独立性独立董事的最大特点是其独立性。所谓“独立”，是指独立董事必须在人格、 经济利益、产生程序、行权等方面独立，不受控股股东和公司管理层的限制。 （2）公正性独立董事在行使职权时，应公正地对待公司整体利益和股东之间的利益，重 点在于以维护中小股东等弱视群体的利益。 （3）专业性是指独立董事必须具备一定的专业素质和能力，能够凭自己的专业知识和经 验对公司的董事和经理以及有关问题独立地做出判断和发表有价值的意见。 （2）我国独立董事制度的引入 1993?年青岛啤酒发行 H?股,并按照香港证券市场的有关规定设立了两名独立董事,从 而成为第一家引进独立董事的境内公司；1997?年,中国证监会《上市公司章程指引》中专列 了设立独立董事的条文；1999?年 国家经贸委和中国证监会联合下发《关于进一步促进境 外上市公司规范运作和深化改革的意见》,要求境外上市公司至少设立?2?名以上独立董事； 之后,我国?A、B?股上市公司开始尝试这种做法。2000?年 国家经贸委提出今后在大型公司 制企业中应逐步建立独立董事制度。同年,国务院办公厅转发《国有大中型企业建立现代企 业制度和加强管理的基本规范(试行)》,正式提出“董事会中可以设立非公司股东且不在公司 内部任职的独立董事”。?2001?年?8?月?21?日,为进一步完善我国上市公司治理结构,促进上市 公司规范运作,中国证监会正式颁布了《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》 （证监发〔2001〕102?号）,并要求上市公司的董事会在?2002?年?6?月?30?日前至少有?2?名 独立董事；在?2003?年?6?月?30?日前董事会成员中的独立董事不少于?1/3。至此,独立董事开 始正式进入我国上市公司董事会。　　2002?年?1?月?9?日,中国证监会和国家经贸委颁布实 施了《上市公司治理准则》。《准则》在我国现行公司法的框架下,明确了公司股东大会、董 事会、监事会三大机关的行为准则；在规范控股股东行为、利益相关者、信息披露等关键 问题上对上市公司提出了要求；规范了董事的行为,并明确要求上市公司按照有关规定建立 独立董事制度。2004?年?12?月?7?日，中国证券监督管理委员会发布（证监发〔2004〕118 号）《关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定》，旨在保护中小股东合法权益的文件， 明确要求上市公司建立、完善独立董事制度，充分发挥独立董事作用。另外， 中国人民银行于2002年6月4日发布《股份制商业银行独立董事和外部监事制度指引》，为 进一步完善股份制商业银行公司治理，建立、健全股份制商业银行独立董事、外部监事制 度；国务院2004年1月31日发布《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意 见》（国发〔2004〕3号）文件强调进一步提高上市公司质量，推动上市公司规范运作，要 求进一步完善独立董事制度。 （3）我国设置独立董事的目的 由于我国上市公司多由国有企业改制而来，形成在上市公司中由国有股“一股独大” 现象,并造成我国上市公司股权结构高度集中，中小股东利益屡屡受侵。在这种情况下引入 独立董事制度,对改善我国公司治理结构,控制内部人控制,保护全体股东利益,尤其是中小股 东利益,已经起到了非常积极的作用。1、限制大股东,保护中小股东的利益。在我国目前市 场机制尚不完善、竞争不充分、信息披露不完全的情况下,大股东在追求利益最大化的同时,往 往会通过损害中小股东利益的办法来增长自身的获利。对董事会缺乏监督以及对管理层缺 乏控制的治理结构已严重影响了我国上市公司的持续健康发展。2、监督公司管理层的经营 决策。现代公司制下所有权与经营权发生了分离,独立董事监控机制的建立,就是为了解决 如何促使管理层勤勉尽责,最大限度地维护股东的利益。独立董事作为“局外人”,不仅可以在 复杂