案例研究-美国生猪产业化企业发展历程.pdfVIP

案例研究——美国生猪产业化企业的发展路径 美国是世界第二大猪肉及制品产地和消费地。2009年，美国生猪存栏大约在1.15 亿头，猪肉产量达到901万吨，人均肉类消费111千克，其中人均猪肉消费大约30千 克，猪肉消费量占国内肉类消费26% 。通过回顾美国肉类行业企业在发展过程中的 产业整合路径，迈向国际化发展的战略考虑、实现条件和具体做法，以及其在资本 市场上的表现，对于探寻中国农业跨国公司的发展具有重要指导意义。 1.发展历程 总的来看，美国生猪企业发展历史是纵向整合+横向兼并的历史。通过国家政 策导向和大企业兼并重组，共同作用下推动屠宰加工行业经历了垄断—竞争—整合 —行业集中度再一次提高的过程。大企业控制的屠宰加工工业的演变对肉类产业的 演变产生了巨大的影响。 19 世纪初期，美国牲畜养殖被5大肉类加工企业垄断，分别是Swift，Armour ， Morris ，Wilson 和Cudahy Packing ，行业中伴随着罢工、不正当竞争以及各种限制 性法规。屠宰加工企业对肉类的价格操纵，带来了1890 年谢尔曼反垄断法案的提 出，但是暗中的勾结仍然存在，这些企业基本控制了美国的牲畜养殖、运输和销售 整个产业链条。1921 年美国国会通过了加工和牲畜饲养法案，试图改善垄断环境。 法案规定5 大加工厂，必须终止对零售环节的参与，并放弃对公共牲畜牧场、牧区 铁路、商业报纸、冷藏设备和销售市场的控制。法案使得加工厂不能再分配控制领 域，养殖场必须公布价格以防止代理和经纪人受到区别对待。此外，美国农业部还 专门成立了加工和牲畜饲养管理局对有关事项进行监管。 生产线从畜牧终端市场分散到养殖基地，推动了1960 年代开始的合并浪潮。联 邦法案提高了肉类市场的竞争程度，但是1960 年代突然崛起的IBP公司使得局面又 被打破。这个公司在饲养区域建立屠宰场，廉价出售老式的加工机器。它是第一家 将处理厂房设于养殖场的肉制品公司，IBP 把屠宰、切割、细分, 以及冷冻盒装等 作业生产线化。其他一些新的独立的屠宰加工厂也开始采用集约化的生产系统，产 量大幅提高，成本得到降低。这使得前四大企业市场占有率下降到20% ，许多小企 - 1 - 业和一些规模虽大，但是成本较高或位置不好的企业，开始进入了漫长的消亡过程。 激励的竞争环境、低成本的生产方式在塑造了一些富有高度竞争力的大型企业。 随着竞争逐渐激烈，肉制品加工企业只有靠降低价格来竞争，这鼓励企业采用大型 的工厂设备达到规模化。先前，小企业的工人由于没有工会，工资比大企业低很多， 因而得以与大企业竞争。新的市场环境下，新兴的大企业把生产单位转移到工资水 平低的西部各州。这样，他们也能实现无工会的小企业所能实现的低工资水平，于 是迅速抢占了市场份额，把一批屠宰厂挤出了市场。到1983 年，IBP 取代了长期 在肉制品行业占统治地位的Swift.，成为全美销售量最大的工厂。那些原来排名前五 的老一代的企业，在降低成本方面的压力很大。1980 年代时，许多原先由五大企业 拥有的大型屠宰厂要么关闭，要么卖给了其它新的肉类加工厂，如IBP 。Cargill收购 了MBPXL 和Spencer 牛肉业务，并将其改名为EXCEL 。这些企业，再加上Tyson ， 后者收购了IBP ，是当今最大的几家肉制品企业。有些老牌的企业仍然留在肉品行 业，但他们已经放弃了屠宰业，转向利润更高的品牌高附加值深加工产品。1980 年代，屠宰企业的数量下降了40 ％。由于技术的改进，屠宰企业的平均规模翻一翻。 肉制品深加工企业没有遭遇倒闭的情况，主要是因为深加工肉制品的人均消费保持 稳健增长，而且专业性更强，不易采用屠宰行业低成本的生产方式。 美国在上世纪60-80 年代，养殖的规模化并不是非常高。随着肉类加工企业规 模壮大，通过协议采购或通过纵向一体化自控猪源的比重大幅上升，养猪厂地位被 削弱，养殖户利润下降，养猪厂数目大幅减少。 1980年代后半期，养殖行业集中度 开始不断提高。随着肉类加工企业地位逐步增强，独立的牲畜养殖场的影响力逐渐 被削弱，牲畜出栏价格不断下降。从1990年代开始，牲畜出厂价和肉制品终端零售 价之间的价差不断提高，原材料采购商较为集中，商品采购垄断能力的提高促使价 差升高。养殖户在产业链上的利润分配从19