负极材料需求端竞争格局及人造负极材料市场现状.docxVIP

负极材料需求端竞争格局及人造负极材料市场现状 ? ? 一、负极材料需求端 ? ? 锂离子电池主要包括正极、负极、电解液和隔膜四大材料. 负极是电池放电时流出电子的一级, 作为电子的载体, 其性能指标能够直接影响锂电池的性能. 目前, 产业界普遍选用的负极材料为碳素, 如石墨、焦炭等, 正在大力研究中的材料还包括硅碳、氮化物、纳米负极等. ? ? 人造石墨具有高比容量、优秀循环性能和倍率性能, 逐步成为负极主流材料. 石墨材料一直以来以高导电性为人熟知, 又因为它价格较低、制造难度小、技术成熟, 因此一直被产业界作为最主要的负极材料. 石墨材料中又分为天然石墨、人造石墨两大类, 人造石墨相较天然石墨工艺更为复杂, 需要多步改性处理, 因此其粒度、比表面、振实密度等性能都会更加优异. 也因此用于需要大容量用电的动力电池及中高端消费电池中. 常见负极材料性能对比 负极材料 比容量（mAh/g） 振实密度（g/cm3） 压实密度（g/cm3） 工作电压（V） 循环寿命（次） 安全性能 倍率性能 价格 天然石墨 340-370 0.8-1.2 1.0-1.85 0.2 1000 一般 差 低 人造石墨 310-370 0.8-1.1 1.5-1.8 0.2 1500 良好 良好 较低 硅碳负极 380-950 0.6-1.1 0.9-1.6 0.3-0.5 300-500 良好 一般 高 MNMB 280-340 0.9-1.2 1.5-1.7 0.2 1000 良好 优秀 较高 ? ? 受新能源汽车产业链的强势驱动, 人造石墨逐步成为主流. 2018年中国动力电池出货量达65.0GWh, 同比增长46.1%. 全国负极材料出货达到19.2万吨, 同比增长31.2%. 其中, 人造石墨出货量为13.3万吨, 天然石墨出货量为4.6万吨, 人造石墨占比占比连年上升, 已有2016年的72%上升至74%. 动力电池出货量 国内天然石墨与人造石墨产量 ? ? 海外动力电池市场发展较为平稳, 上升趋势也十分明显, 特斯拉等爆款车型拉动需求增长. 2018年全球新能源乘用车销量已达196.8万辆, 其中中国占比达到59.4%. 欧洲的环保意识形成较早, 政府已制定了各种鼓励扶持政策促进新能源汽车产业的发展. 英国、法国、德国、挪威、荷兰等国家也先后出台了燃油车禁售时间表, 欧洲新能源汽车销量将持续受到政策驱动. 而美国、日本则是更多的依靠爆款车型驱动, 如特斯拉、日产聆风等. 新能源汽车同步拉动锂电池需求, 2018年全球动力电池出货量为106GWh, 同步增长55.2%. 世界主要国家/地区燃油车禁售时间 国家/地区 禁售时间 禁售车型 荷兰 2025年 传统燃油车 美国加州 2030年 传统燃油车 印度 2030年 传统燃油车 英国 2040年 传统柴汽油车 挪威 2025年 非电动汽车 德国 2030年 传统燃油车 法国 2040年 传统燃油车 西班牙 2040年 非电动汽车 ? ? 智能手机电池容量加速提升, 消费电池获得可观增量. 目前消费电池的主力板块仍是智能手机, 智能手机电池容量16年来相对稳定之后, 近两年IOS+安卓系统电量均在加速提升. ? ? 5G商业逐渐铺开, 前景广阔. 预计2019年全球智能手机销量为13.7亿, 同比减少2.2%. 2020年在5G的带动下, 预计销量将达到14亿, 同比转正为1.6%. 其中, 5G手机占比8.9%；2023年智能手机销量达到14.8亿, 5G手机占比达28.1%. 5G商用同时发掘新的应用途径, 进一步打开智能硬件市场. 预测2019年可穿戴装备出货量预计达到2.23亿台, 2023年增长至3.02亿台, 5年内CAGR为7.9%. 智能手机销量预测 ? ? 全球新能车趋势向上, 消费类短期增量可观, 储能静待突破, 人造石墨市场十分广阔. 预计2020年负极材料需求量达到42.2万吨, 人造石墨占比达到73%. 人造石墨需求量为30.8万吨. 天然石墨需求预测 - 应用领域 2018 2019 2020 国内动力类 NCM电池（GWh） 32.8 59.8 104 LFP电池（GWh） 26.8 30.40 34.5 合计 59.6 90.20 138.5 国际动力类 电池需求（GWh）-三元 44.3 67.72 120.68 全球消费类 电池需求（GWh） 66.66 73.44 79.49 储能+电动工具 NCM电池（GWh） 7.5 15 24.5 LFP电池（GWh） 7.5 10 10.5 合计 15 25 35 全球电池需求（GWh） 185.56 256.36 373.67 负极需求（万吨） 20.97 28.97 42.22 人造石墨占比