财务指标计算公式及意义.pdfVIP

. . 一、常用财务指标一般分类及计算 一、偿债能力指标 〔一〕短期偿债能力指标 1.流动比率 =流动资产÷流动负债 2.速动比率 =速动资产÷流动负债 3.现金流动负债比率 = 年经营现金净流量÷年末流动负债× 100% 〔二〕长期偿债能力指标 1.资产负债率 = 负债总额÷资产总额 2.产权比率 = 负债总额÷所有者权益 二.营运能力指标 (一 )人力资源营运能力指标 劳动效率 = 主营业务收入净额或净产值÷平均职工人数 (二 )生产资料营运能力指标 1.流动资产周转情况指标 (1)应收账款周转率 (次 )= 主营业务收入净额÷平均应收账款余额 应收账款周转天数 = 平均应收账款× 360÷主营业务收入净额 (2)存货周转率 (次数 )= 主营业务本钱÷平均存货 存货周转天数 =平均存货× 360÷主营业务本钱 (3)流动资产周转率 (次数 )= 主营业务收入净额÷平均流动资产总额 流动资产周转期 (天数 )= 平均流动资产总额× 360÷主营业务收入净额 2.固定资产周转率 = 主营业务收入净额÷固定资产平均净值 3.总资产周转率 = 主营业务收入净额÷平均资产总额 三 .盈利能力指标 (一 )企业盈利能力的一般指标 1.主营业务利润率 = 利润÷主营业务收入净额 2.本钱费用利润率 = 利润÷本钱费用 3.净资产收益率 = 净利润÷平均净资产× 100% 4.资本保值增值率 = 扣除客观因素后的年末所有者权益÷年初所百者权益× 100% (二 )社会奉献能力的指标 1.社会奉献率 = 企业社会奉献总额÷平均资产总额 2.社会积累率 = 上交国家财政总额÷企业社会奉献总额 四.开展能力指标 1.销售 (营业 )增长率 = 本年销售 (营业 )增长额÷上年销售 (营业 )收入总额× 100% 2.资本积累率 = 本年所有者权益增长额÷年初所有者权益× 100% 3.总资产增长率 = 本年总资产增长额÷年初资产总额× 100% 4.固定资产成新率 = 平均固定资产净值÷平均固定资产原值× 100% 二、常用财务指标具体运用分析 - 优选 . . 1、变现能力比率 变现能力是企业产生现金的能力，它取决于可以在近期转变为现金的流动资产的多少。 〔1〕流动比率 公式：流动比率 = 流动资产合计 / 流动负债合计 意义： 表达企业的归还短期债务的能力。 流动资产越多， 短期债务越少，那么流动比率 越大，企业的短期偿债能力越强。 分析提示：低于正常值，企业的短期偿债风险较大。一般情况下，营业周期、流动资产 中的应收账款数额和存货的周转速度是影响流动比率的主要因素。 〔2〕速动比率 公式：速动比率 = 〔流动资产合计 -存货〕 / 流动负债合计 保守速动比率 =0.8 〔货币资金+ 短期 投资 +应收票据 + 应收账款净额〕 / 流动负债 意义： 比流动比率更能表达企业的归还短期债务的能力。 因为流动资产中， 尚包括变现 速度较慢且可能已贬值的存货， 因此将流动资产扣除存货再与流动负债比照， 以衡量企业的 短期偿债能力。 分析提示：低于 1 的速动比率通常被认为是短期偿债能力偏低。影响速动比率的可信 性的重要因素是应收账款的变现能力， 账面上的应收账款