农银汇理研究精选（000336）基金投资价值分析.docxVIP

基金的基本情况和历史收益 基金概况 农银汇理研究精选基金（000336.OF）是农银汇理基金管理有限公司管理有限公司旗下的一只灵活配置型的混合型开放式基金产品（表1）。根据基金契约，农银汇理研究精选基金通过扎实、深入的基本面研究，发掘优质上市公司，通过积极主动的投资管理，在有效控制投资风险的前提下，实现基金资产的长期稳健增值。 契约规定，农银汇理研究精选基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行或上市的股票(包括中小板、创业板及其他经中国证监会核准发行并上市的股票)、权证等权益类品种，国债、金融债、公司债、企业债、可转债、可分离债、央票、中期票据、资产支持证券等债券类品种，短期融资券、正回购、逆回购、定期存款、协议存款等货币市场工具，以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具，但须符合中国证监会相关规定。基金的投资组合比例为：股票投资比例范围为基金资产的 0%-95%，除股票以外的其他资产投资比例范围为基金资产的 5%-100%。权证投资比例范围为基金资产净值的 0%-3%，现金或到期日在一年以内的政府债券投资比例不低于基金资产净值的 5%。 表 1: 农银汇理研究精选基金的基本信息 基金名称 农银汇理研究精选灵活配置混合型证券投资基金 基金简称 农银研究精选混合 基金类型 契约型开放式/混合型基金/灵活配置型基金 成立日期 2013-11-05 业绩比较基准 沪深 300 指数*65%+ 中证全债指数 *35% 基准指数代码 000336BI.WI 基金管理人 农银汇理基金管理有限公司 基金经理 赵诣 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 投资目标 本基金通过扎实、深入的基本面研究，发掘优质上市公司，通过积极主动的投资管理，在有效控制投资风险的前提下，实现基金资产的长期稳健增值。 投资范围 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具, 包括国内依法发行或上市的股票 (包括中小板, 创业板及其他经中国证监会核准发行并上市的股票), 权证等权益类品种, 国债, 金融债, 公司债, 企业债,可转债, 可分离债, 央票, 中期票据, 资产支持证券等债券类品种, 短期融资券, 正回购, 逆回购, 定期存款, 协议存款等货币市场工具, 以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具, 但须符合中国证监会相关规定. 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种, 基金管理人在履行适当程序后, 可以将其纳入投资范围. 基金的投资组合比例为: 股票投资比例范围为基金资产的 0%-95%, 除股票以外的其他资产投资比例范围为基金资产的 5%-100%. 权证投资比例范围为基金资产净值的 0%-3%, 现金或到期日在一年以内的政府债券投资比例不低于基金资产净值的 5%. 费率结构：管理费率/托管费率 1.5%/0.25% 是否收取浮动管理费 否 数据来源：，研究发展部 农银汇理研究精选基金由基金经理赵诣先生管理。赵诣先生为硕士学历。历任申银万国证券研究所机械行业分析师、农银汇理基金管理有限公司研究员、农银汇 理基金管理有限公司基金经理助理。2017 年 3 月起担任农银汇理研究精选灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2019 年 3 月至 2020 年 6 月任农银汇理永盛定期开放混合型证券投资基金基金经理。2019 年 8 月起任农银汇理新能源主题灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2019 年 11 月起任农银汇理工业 4.0 灵活配置混合型证券投资基金基金经理。2020 年 6 月起担任农银汇理海棠三年定期开放混合型证券投资基金基金经理。 根据 统计，赵诣先生自 2017-03-21 开始管理公募基金的 5 年里，先后管理 了 5 只公募基金，任职期间的几何平均年化收益率为 25.32%，超越基准几何平均年化收益率为 38.81%。目前任职基金数量为 4 只，总规模 421.54 亿元。 农银汇理研究精选基金是农银汇理基金管理有限公司旗下管理的基金。农银汇理基金管理有限公司成立于 2008 年 03 月 18 日，公司法人代表许金超，注册地址为中国(上海) 自由贸易试验区银城路 9 号 50 层，公司网址 （表2）。目前，公司共有 23 名基金经理，旗下管理 69 只基金。根据截至 2021 年报的数据，农银汇理基金管理有限公司旗下所有基金的净资产总额为 2055.62 亿元（其中非货币基金的净资产总额为 1256.08 亿元），同业排名为第 33 名。 表 2: 基金公司的基本信息 基金公司名称 农银汇理基金管理有限公司 注册地址 中国 (上海) 自由贸易试验区银城路 9 号 50 层 办公地址 上海市浦东新区银城路 9 号农银大厦 50 层法人代表 许金超 公司主页 成立日期 资产净值