第五章时间序列数据的平稳性检验.pptVIP

（二）Johansen协整检验。 （1）Johansen协整检验的基本思想 其基本思想是基于VAR模型将一个求极大似然函数的问题转化为一个求特征根和对应的特征向量的问题。 下面我们简要介绍一下Johansen协整检验的基本思想和内容： * 第三十页，共六十二页。 对于如下的包含g个变量，k阶滞后项的VAR模型： （5.11） 假定所有的g个变量都是I(1)即一阶单整过程。其中，yt、yt-1…yt-k为g×1列向量，β1β2…βk为g×g系数矩阵， 为白噪音过程的随机误差项组成的g×1列向量。 * 第三十一页，共六十二页。 对式5.11做适当的变换，可以得到如下的以VECM形式表示的模型： （5.12） 其中 ，Ig为g阶单位矩阵， * 第三十二页，共六十二页。 我们所感兴趣的是 系数矩阵，它可以看作是一个代表变量间长期关系的系数矩阵。因为在长期达到均衡时，式5.12所有的差分变量都是零向量， 中随机误差项的期望值为零，因此我们有 =0，表示的是长期均衡时变量间的关系。 * 第三十三页，共六十二页。 对变量之间协整关系的检验可以通过计算 系数矩阵的秩及特征值来判断。将 系数矩阵的特征值按照从大到小的顺序排列，即： 。如果变量间不存在协整关系（即长期关