基于A-FA法的应收账款融资客户资信评估-唐燕.pdf

第２７卷第１期集美大学学报（哲社版）Ｖｏｌ．２７，Ｎｏ．１

２０２４年１月ＪｏｕｒｎａｌｏｆＪｉｍｅｉＵｎｉｖｅｒｓｉｔｙ（ＰｈｉｌｏｓｏｐｈｙａｎｄＳｏｃｉａｌＳｃｉｅｎｃｅｓ）Ｊａｎ．２０２４

基于Ａ⁃ＦＡ法的应收账款融资客户资信评估

唐燕，胡美丽

（集美大学航海学院，福建厦门３６１０２１）

［摘要］为了帮助应收账款融资业务中银行（或金融机构）对客户资信进行评估，从客户素质、资金

实力、资金信用、盈利能力、合同及商务结算５个因素出发，筛选出业内经营能力等１６项指标，建立了资

信评估指标体系。考虑指标的特性，构建了基于Ａ⁃ＦＡ法的资信评估模型，以层次分析法确立各层级评价

指标的相对权重。对于模糊性指标，运用模糊综合评价法进行评价。对于有确定值的指标，采用精确值测

评法给予评分。两个评分的总和则为资信评估的总得分，由此得到客户的资信等级。最后，由算例进行实

证分析。研究结果表明：该模型在资信评估方面具有较好的可靠性和适用性，评价结果能为银行（或金融

机构）对客户进行资信评估提供参考依据。

［关键词］资信评估；应收账款融资；层次分析法；模糊综合评价法；精确值测评法

［中图分类号］Ｆ８３２；Ｆ２２４.３［文献标识码］Ａ［文章编号］１００８⁃８８９Ｘ（２０２４）０１⁃００５１⁃１３

体，产生增值服务，使得第三方物流企业与融资

一、引言企业合作过程降低信用风险；潘卫红讨论物流相

关理论，结合企业实际情况，提出金融仓储和供

对于众多中小企业而言，融资难一直是阻碍应链金融创新模式，并说明物流金融创新模式的

企业发展的痛点之一。由于规模小且缺乏可供抵具体实施办法；李晓野通过对Ｓ物流企业现有问

押的固定资产，中小企业向银行或金融机构申请题进行剖析，结合前人研究成果建立物流金融风

贷款时屡屡被拒。近几年，一种新型融资方式险评价体系，提出有效预防风险措施，提高物流

———供应链金融逐渐兴起，较好地解决了中小企企业竞争力；赵维家针对ＺＹ物流公司实施物流

业融资难的问题。金融实践状况，有效分析融资项目风险，给出质

随着供应链金融业务的广泛开展，随之而来押物价格警戒线建议，有效防范了质押物价格波

的研究成果也较为丰富。ＤａｖｉｄＬ．Ｏｌｓｏｎ等研究动风险［１－８］。

存货质押模式下的动产抵押融资业务，通过建立根据对国内外研究成果的梳理，发现对供应

函数模式研究风险指标，由各项指标分析得出企链金融中资信评估的研究比较少，而供应链金融

业的风险所在，并提出相应的防范措施；Ｌｅｏｒａ在我国还处于初期阶段，融资贷款模式还不够成

Ｍａｐｐｅｒ从中小企业角度出发，研究物流金融业熟，同时银行（或金融机构）受政策限制，再

务特点，提出供应链设想，为开展供应链物流提加上营销风险与日俱增，客户资信水平普遍下

供了理论基础；Ｈｏｆｍａｎｎ研究了供应链库存业务降。为了有效纾解银行（或金融机构）与贷款

的利益冲突，提出存货质押的相关理论及业务模方之间的信任危机和降低风险，银行（或金融

型，指出存货质押融资模式为物流企业提高效益机构）必须要有一套