证券投资原理与实务(2证券投资工具).pptVIP

证券投资原理与实务第二章证券投资工具有价证券概念与分类股票债券投资基金证券金融衍生证券第一节有价证券概念与分类特征：权益性；2、流通性；3、机会性；4、风险性有价证券及其特征有价证券是指持有者凭之具有请求财产权或收益权的证书。有价证券是一种金融工具，也是一种特殊的商品和特殊的资本形式。010302第一节有价证券概念与分类二、有价证券的分类?公司证券、金融证券、政府证券?上市证券、非上市证券?固定收益证券、变动收益证券?公募证券、私募证券狭义有价证券货币证券广义有价证券资本证券01股票的概念股票是股份制度的基本要素之一，它同股本与股份、股东与股权密切相关。股票是股份公司发给股东，以证明其进行投资并拥有权益的有价证券。02股票的特征权利性和责任性2、高收益性与高风险性无期性与流动性4、价格的波动性第二节股票第二节股票1、是股份有限公司发行的最基本、最重要的股票种类；2、是股份有限公司发行的标准股票；3、是风险最大的股票。三、股票的基本类型——普通股票普通股票简称普通股，指的是对股东不加以特别限制、享有平等权利、并随着股份有限公司利润的大小而取得相应收益的股票。特征第二节股票01股票的基本类型——普通股票02经营参与权、红利享有权、认股优先权、剩余财产分配权03股东权利04干股（递延股）、蓝筹股、成长股、收入股、防守性股、投机性股、垃圾股05普通股类型06第二节股票1、约定股息率；2、优先分派股息和清偿剩余财产；3、表决权有限；4、可由公司赎回。三、股票的基本类型——优先股票优先股票简称优先股，指的是股份有限公司发行的在分配公司收益和剩余资产时比普通股有优先权的股票。特征股票的基本类型——优先股票1股息是否可以累积——累积优先股和非累积优先股；是否可以超过设定股息率分派股息2——不参加优先股、部分参加优先股、完全参加优先股；是否可以转移为普通股3——可转移优先股和非转移优先股是否可以赎回——赎回优先股和不可赎回优先股4优先股类型5第二节股票股票的其他分类第二节股票股票的票面（背书）是否记载股东姓名——记名股票和无记名股票；股票是否用票面金额加以表示——面额股票与无面额股票；股东是否对股份有限公司的经营管理享有表决权——表决权股票与无表决权股票；国家股、法人股、个人股与外资股A股、B股与H股0102我国股票种类的划分第二节股票第三节债券债券及其特征债券是社会各类经济主体为筹措资金面向债券投资者出具的，承诺按一定利率定期支付利息，并到期偿还本金的有价证券，是表明投资者与筹资者之间债权债务关系的书面凭证。债券及其特征债券的基本要素债券面值债券价格发行主体债券利率偿还期限发行时期第三节债券特征债券及其特征权证性偿还性收益性流动性安全性第三节债券发行方式——公募债券和私募债券；利息支付方式——附息债券、贴现债券和一次付息债券；是否记名——记名债券和无记名债券。发行主体——政府债券、金融债券和公司债券；有无抵押担保——信用债券、抵押债券和担保债券；期限长短——短期债券、中期债券、长期债券和永久债券；债券的种类第三节债券第四节投资基金证券投资基金证券投资基金是由许多人联手进行的一种投资方式。它是指基金发起人通过发行投资基金证券，将投资者分散的资金集中起来，交由基金托管人托管、基金管理人经营管理，并将投资收益分配给持券人的投资制度。其实质是一种间接的证券投资。投资基金证券01投资基金的创立和运行涉及到四个方面02投资人03管理人04托管人05发起人06第四节投资基金证券