数字信用何以刺激农户信贷需求？——基于2021年CHFS-SCAU数据的经验证据.docx

研究报告

PAGE

1-

数字信用何以刺激农户信贷需求？——基于2021年CHFS-SCAU数据的经验证据

一、引言

1.研究背景与意义

(1)近年来，随着信息技术的飞速发展，数字信用作为一种新型的信用评价方式，逐渐成为金融机构评估农户信用风险的重要手段。在中国，数字信用的应用对农户信贷市场产生了深远影响。据中国人民银行发布的《2020年数字普惠金融发展报告》显示，截至2020年末，中国数字普惠金融贷款余额达到9.8万亿元，同比增长26.3%，其中农户贷款余额为1.9万亿元，同比增长23.5%。数字信用的普及使得金融机构能够更加精准地识别和评估农户的信用状况，从而提高了农户信贷的可获得性。

(2)然而，尽管数字信用的应用在提高农户信贷可获得性方面取得了显著成效，但农户信贷需求仍存在较大缺口。根据中国银保监会发布的《2020年银行业农村金融服务报告》，截至2020年末，中国农村地区金融机构贷款余额为30.3万亿元，而农村地区贷款需求约为35万亿元，存在约4.7万亿元的信贷缺口。这一缺口表明，尽管数字信用的应用在一定程度上满足了农户的信贷需求，但仍有大量农户由于信用评价体系不完善、信息不对称等原因无法获得足够的信贷支持。

(3)此外，数字信用的应用对农户信贷市场的影响存在地区差异。根据《2020年数字普惠金融发展报告》，东部地区数字信用贷款余额占比最高，达到39.3%，而西部地区占比仅为15.5%。这种地区差异表明，数字信用的应用在促进农户信贷市场发展方面存在不平衡现象。以浙江省为例，该省数字信用贷款余额占全部农户贷款余额的比重达到45.2%，远高于全国平均水平。这说明，在数字信用的推动下，一些经济发达地区的农户信贷市场得到了快速发展，而经济欠发达地区则相对滞后。因此，如何通过数字信用的应用缩小地区间农户信贷市场的差距，成为当前亟待解决的问题。

2.研究目的与内容

(1)本研究旨在深入探讨数字信用对农户信贷需求的影响，分析数字信用在提高农户信贷可获得性方面的作用。通过实证研究，揭示数字信用如何通过改善信用评价体系、降低信息不对称等问题，促进农户信贷市场的健康发展。研究将以2021年中国家庭金融调查与南方农业大学的联合调查数据为基础，选取我国多个省市的农户样本，运用计量经济学方法进行实证分析。

(2)具体研究内容包括：首先，构建数字信用与农户信贷需求的计量模型，探讨数字信用对农户信贷需求的影响程度；其次，分析不同类型农户在数字信用应用中的异质性影响，包括不同地区、不同年龄、不同性别等；再次，考察数字信用对农户信贷需求的影响机制，如通过改善信用评价体系、降低信息不对称、提高信贷审批效率等途径；最后，根据研究结论提出相关政策建议，为促进我国农户信贷市场的健康发展提供理论依据。

(3)通过本次研究，旨在实现以下目标：一是为我国金融机构在农户信贷业务中引入数字信用提供实证依据，指导金融机构优化信用评价体系，提高信贷审批效率；二是为政府部门制定相关政策提供参考，促进农村地区数字信用建设，缩小地区间农户信贷市场的发展差距；三是丰富数字信用在农户信贷领域的理论研究，为后续研究提供新的视角和思路。

3.研究方法与数据来源

(1)本研究采用计量经济学方法，结合中国家庭金融调查与南方农业大学的联合调查数据，对数字信用与农户信贷需求的关系进行实证分析。研究方法主要包括：首先，构建数字信用与农户信贷需求的计量模型，通过多元线性回归方法分析数字信用对农户信贷需求的影响；其次，运用稳健性检验方法，如替换变量、添加控制变量等，验证研究结果的可靠性；最后，采用中介效应和调节效应模型，深入分析数字信用影响农户信贷需求的作用机制。

(2)数据来源方面，本研究以2021年中国家庭金融调查（CHFS）数据为基础，该调查是由清华大学中国经济社会数据研究中心和中国家庭金融调查与研究中心共同组织实施的大型全国性调查项目。此外，还结合南方农业大学的农户调查数据，以获得更详尽的农户信息。数据包含了农户的家庭特征、经营情况、信用状况、信贷行为等多个维度，为研究提供了丰富的基础数据。

(3)在数据处理方面，首先对原始数据进行清洗，剔除缺失值、异常值等无效数据，确保数据的准确性和可靠性；其次，对数字信用变量进行标准化处理，消除量纲差异，使变量在模型中的影响更具可比性；最后，根据研究需要，对相关变量进行滞后处理，以控制内生性问题。通过以上步骤，为后续的计量经济学分析奠定坚实基础。

二、文献综述

1.数字信用的内涵与特征

(1)数字信用是一种基于大数据、云计算、人工智能等现代信息技术的新型信用评价方式。它通过收集和分析个体的在线行为数据、社交网络信息、交易记录等多维度数据，构建信用评价模型，对个体的信用状况进行评估。与传统的信用评价方式相比，数字信用具有以下几个显