淮工财管第六章营运资金管理.pptVIP

存货与存货成本 存货是指企业在生产经营过程中为销售或耗用而储备的物资。存货在企业的流动资产中占据很大比重，但它又是一种变现能力较差的流动资产项目。对存货的管理重点在于提高存货效益和力求控制降低存货资金的比重两个方面。 存货与存货成本 存货成本 取得成本 取得成本是指为取得某种存货而发生的支出，它由购置成本和订货成本构成。 购置成本是指存货本身的价值，即存货的买价，它是存货单价与数量的乘积。在无商业折扣的情况下，购置成本是不随采购次数等变动而变动的，是存货决策的一项无关成本。 存货与存货成本 订货成本是指为组织采购存货而发生的费用。订货成本有一部分与订货次数无关，如常设采购机构的基本开支等，这类固定性的订货成本与决策无关。订货成本中另一部分与订货次数有关，如差旅费、邮电费等，这类变动性的订货成本是决策中的相关成本。 存货与存货成本 储存成本 储存成本是指存货在储存过程中发生的支出。储存成本有一部分是固定性的，如仓库折旧费、仓库员工的固定工资等，这类成本与决策无关。储存成本中另一部分为与存货储存数额成正比的变动成本，如存货资金的应计利息、存货损失、存货保险费等，这类变动性的储存成本是决策中的相关成本。 存货与存货成本 缺货成本 缺货成本是指由于存货不足而造成的损失，如材料供应中断造成的停工损失；产成品库存短缺造成的延迟发货的信誉损失及丧失销售机会损失；材料缺货而采用替代材料的额外支出。缺货成本中有些是机会成本，只能作大致的估算。当企业允许缺货时，缺货成本随平均存货的减少而增加，它是存货决策中的相关成本。 存货控制的方法 存货资金定额确定之后，如何取得存货、管理存货，使存货在使用和周转过程中相关成本最小，效益最大，这就是存货的控制。存货控制的方法有多种，以下介绍经济批量模型、陆续到货模型、商业折扣模型、存货ABC控制法、分级归口控制及适时性管理。 经济批量模型 经济批量是指能使一定时期内某项存货的相关总成本达到最小时的订货批量。经济批量模型的分析研究要有若干基本假设，主要是：存货单价不变，不允许缺货，存货的消耗均匀，订货能瞬间一次到达，变动性的单位订货、储存成本都不变等。 经济批量模型中的相关总成本TC是由两项相关成本合成的：变动性订货成本TC。和变动性储存成本TCc。 经济批量模型 设存货年需用量为A，每次订货的变动性订货成本为P，全年订货n次，每次订货量为Q，则： TC0＝P×n＝P× 设存货年平均单位变动性储存成本为C1，年平均储存量为，则： 存货的年相关总成本TC是TC0与TCc之和： 经济批量模型 显然，每次订货量少，则储存成本小，但必然导致订货次数增多，引起订货成本增大；反之，每次订货量多，则储存成本大，但可使订货次数减少，导致订货成本降低。可见，每次订货量太多或太少都不好。存货控制就是要寻求最优的订货量Q*，使全年存货相关总成本达到最小值TC*。这个Q*就是经济订货量，或称经济批量。经济批量模型可以用微分学方法求解： TC’＝－ 令TC’＝0 可得： 这时：TC＝ 最优订货批量出现在变动性订货成本和变动性储存成本之和最小，也即变动性订货成本和变动性储存成本相等时。 经济批量模型 例9 企业全年耗用甲种材料1 800千克，该材料单价20元，年单位储存成本4元，一次订货成本25元。 要求:确定（1）经济订货批量；（2）最小相关总成本；（3）最佳订货次数；（4）最佳订货周期；（5）最佳存货资金占用额。 解：依上述资料计算： （1）经济批量＝ （千克） 经济批量模型 （2）最小相关总成本＝ （元） （3）最佳订货次数＝1 800÷150＝12（次） （4）最佳订货周期＝360÷12＝30（天） （5）最佳存货资金占用额＝20× （元） 陆续到货模型 经济批量模型中，我们作了六项基本假设，其中有一项是“订货能瞬间一次到达”。然而这一项假设实际未必如此，为此我们分析讨论存货陆续到达情况下的最优决策。 设存货年平均单位变动性储存成本为C1，年平均储存量为 ，存货每日到货量为m，每日耗用量为n，则此时，每日增加储存m－n，共到货 天。 陆续到货模型 则最大库存量及相关储存成本TCc为： ＝（m－n）× ＝（1－ ）×Q