对商业银行信贷“担保文化”的思考.pdfVIP

2010年第6期 倭 南 NO．6，2010 总第259期 HAINAN nNANCE SerialNo．259 对商业银行信贷 “担保文化”的思考 陈倩媚 (广东农工商职业技术学院，广东 广州 510507) 摘 要：注重担保品尤其是不动产的抵押是包托中国在 内亚洲国家银行界的传统，“有担保就是好贷款”似乎 已成 为银行业的共识。然而，次贷危机的发生使人们重新审视担保贷款尤其是抵押贷款的安全性，作为贷款第二还款来源 的担保物是否能代替借款人未来的现金流分析成为贷款的准入条件?还款来源的错置对商业银行的经营安全乃至整 个宏观经济会否产生负面影响?本文试图逐一回答这一 系问题 ，并在些基础上结合我 国信贷经营环境指 出了信贷 “担 保文化”的成因。并针对信贷环境的优化提 出了相应的对策建议 。 关键词：担保文化：偿债来源错置 ；负面效应 中图分类号 ：F83O．5 文献标识码 ：A 文章编号：1003—9031(2010)06一O060—03DOI：10．3969／j．issn．1003-9031．2010．06．15 我国银行业的信贷业务经历了多年 “政府干预”的局 一 、 商业银行信贷 “不作为”的负效应 面之后 。关系放贷、盲 目放贷的行为 目前已基本杜绝，但 1．偿债来源的倒置影响社会资源高效配置 信贷业务 问责制致使商业银行在经营贷款业务时变得过 众所周知，一国经济改革的目标是实现资源的高效 分小心，在发放贷款时必须寻找确定的还款来源，导致银 配置，使经济增长的成本最小化。而我国作为一个 以间接 行界出现了一种奇怪的现象——贷款决策过分依赖担保 融资为主导的国家，银行在配置资源方面起着举足轻重 物，贷款偿债来源严重错位。 的作用．具体到信贷行为上则是指银行把存在于低效率 一 般而言，贷款的第一偿债来源是借款人未来的现 领域的资金集中起来，通过实施对借款人尽职调查与筛 金流，而担保物只作为第一偿债来源的补充，仅在借款人 选的义务，使闲置资金流向资金高效运作的领域。1【] 未来现金流出现 问题时才启动其还款功能，因此称为第 但若银行过份强调担保物，甚至 以担保物的评估替 二偿债来源。但在 目前商业银行的实际工作中，担保物 代对借款人发展前景的评估，单纯 以借款人是否提供担 的质量已替代了借款人未来的还款能力成为银行发放贷 保物作为贷款决策的依据 。那么，银行的经营行为便相悖 款的第一决策要件 。只要借款人能提供合格的担保品，银 于 “优化资源配置”的经营初衷。对担保物的评估并不等 行甚至可以无视第一还款来源 。银行这种过分依靠担保 同于对资金使用效率的评估。合格的担保物和 “资金的高 物进行决策、偿债来源错位的信贷思维，已经导致其在开 效使用者”之间并不能划上等号，一家高效成长的企业， 展信贷业务的同时不断累积风险，并使商业银行潜移默 真正的价值在于它未来的现金流的增长，而不仅仅体现 化地形成一系列消极的放贷习惯 。因此 ，片面强调本金 是否有足值的厂房、固定资产或者存单、有价证券等。按 偿还的 “担保文化”是 “不健康”的，因为这种文化 已开始 资金增值规律来讲，资金作为一种生产要素只有在高效 弱化银行对市场应有的判断力，并在担保物价格不断升 生产领域实现增值之后才能还本付息 ，而银行根据担保 值的过程 中逐步积累风险．这一切都将可能对我国经济 物作出的资源流向决策并不能保证社会资金最终流向高 发展产生较大的负面影响。 效领域。即银行如把关不严 ，使信贷资金流向了低效领 收稿 日期 ：2010—03—20 域 ，即使银行可以通过追索担保物补