广东宾豪科技股份有限公司 公开转让说明书.docxVIP

广东宾豪科技股份有限公司Guangdong Binhao Technology Co., Ltd. 广东宾豪科技股份有限公司公开转让说明书声明本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明书中财务会计资料真实、完整。全国股份转让系统公司对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票的价值或者投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。本公司的挂牌公开转让申请尚未得到全国股份转让系统公司的备案。本公开转让说明书申报稿不具有据以公开转让的法律效力，投资者应当以正式公告的公开转让说明书全文作为投资决策的依据。1 广东宾豪科技股份有限公司公开转让说明书重大事项提示公司特别提醒投资者注意下列风险及重大事项：（一）政策监管风险随着国家相继出台更为严格的箱包质量标准而且加大了执行力度，公司销售的箱包将面临更细化、更严格的监管标准。随着企业对知识产权保护意识的增强，国际知名品牌箱包企业正加速全球专利布局。近年来，各国家或地区进一步加大了保护知识产权的执法力度，尤其在打击仿冒国际知名品牌方面，我国也加强了知识产权的违法查处力度。公司在箱包设计方面可能会面临更多知识产权方面的侵权起诉或行政监管部门处罚。（二）客户集中度较高的风险将同一实际控制人控制的企业合并计算，公司 2014年度、2015年度、2016年 1-4月向前五名客户销售的金额占销售总额的比例分别为83.58%、79.11%、79.95%。客户的集中度较高，其中第一大客户新秀丽（ Samsonite）的占比分别为 57.00%、67.37%、58.23%，公司对新秀丽（Samsonite）存在一定程度的依赖，这主要是代工业务属性下双方构建了相互依存的战略合作关系导致。虽然公司与新秀丽（Samsonite）等国际箱包品牌客户建立起了多年的业务合作关系，但公司若不能在保持良好合作关系的基础上大力开拓其他品牌客户，加快自主品牌建设，仍然面临着高客户集中度带来的客户流失风险。（三）劳动力成本上升风险我国箱包行业是建立在资源比较优势的基础上发展壮大起来的，属于劳动密集型行业。随着人们生活水平提高以及物价上涨，未来公司员工工资水平很可能持续提高，进而推动营业成本的上升。同时，近年来我国劳动力用工紧张现象时有发生，若公司没有相应的应对措施，也可能对公司正常的生产经营造成不利影响。（四）公司治理风险有限公司阶段，公司对涉及采购、销售及日常管理等环节制定了较为齐备的内部控制制度，执行情况较好，但未制定“三会”议事规则、关联交易决策制度等规章制度，内控体系不够健全。股份公司成立后，公司建立健全了法人治理结构，并根据实际情况，重新制定了适应公司发展需要的《公司章程》、“三会”议事规则及关联交易、对外投资、对外担保等方面的内控制度。但股份公司成立2 广东宾豪科技股份有限公司公开转让说明书时间较短，上述各项管理制度的执行未经过一个完整经营周期的实践检验，特别是公司股份进入全国中小企业股份转让系统后，对公司治理提出了更高的要求，公司治理和内部控制体系需要在发展过程中不断完善。（五）应收账款规模较大风险2014年12月31日、2015年12月31日、2016年4月30日，公司应收账款余额分别为40,811,187.92元、39,118,691.10元和41,094,624.24元，余额较高，主要原因是由于公司客户主要为新秀丽等国际箱包品牌客户，客户信誉及回款能力较强，公司给予的信用周期相较更长。随着公司未来销售规模的进一步扩大，公司应收账款金额可能逐步增加。如果未来客户资信情况或与公司的合作关系发生恶化，将可能导致应收账款不能及时收回，坏账准备金额会相应增加，可能会对公司盈利能力造成不利影响。（六）汇率波动风险报告期内，公司存在较高比例的外销收入，主要采用美元结算。截至 2016年 4月 30日，公司应收账款的外币金额为2,939,882.04美元。公司 2014年度、2015年度、2016年 1-4月财务费用中汇兑损益分别为-581,498.09元、-3,583,303.65元、-402,030.19元。如果未来人民币对美元汇率上升，将会对公司外销业务造成一定程度的影响。（七）偿债能力风险2014年 12月 31日、2015年12月 31日、2016年4月 30日，公司的资产负债率分别为 96.5%、78.45%、73.60%，主要系短期借款余额较高。公司到期不能将银行借款展期或续借