商业银行业务与管理企业贷款PPT.pptVIP

6 企业贷款 米运生 miyunsheng@163.com 华南农业大学经济管理学院 2011年秋季 本章主要内容 1企业贷款的种类 2 企业借壳的理由分析 3 借款企业的信用分析 4企业贷款的定价 6.1企业贷款的种类 6.1.1 短期贷款 1流动性资金贷款。自动清偿性质。是主要的贷款种类。 “大量发放短期贷款，是那些不发行通货的银行的利润之主要来源。银行发放信贷大都采用支付现金换取汇票的方式，汇票承诺于某一日期（通常是三个月之后）支付一定金额，由此所作的扣除叫做“贴现。”（（英）马歇尔 货币、信用与商业（1926） 商务印书馆，1997年 郭家麟 译）76页。 ”短期贷款可以极为方便地银行或其它放债人那里得到，而长期贷款则是直接从公众那里获得。长期贷款通常采取债券形式，债券实际上是对有关企业的财产的留置权。（（英）马歇尔 货币、信用与商业（1926） 商务印书馆，1997年 郭家麟 译） 81页。 2 对券商的短期融资 3资产担保贷款：应收账款和存货 6.1.2 定期贷款 1年以上。 不具有自动清偿性质。 一般采取循环信贷额度的方式。 项目贷款 6.1.3 小企业贷款 6.1.4 农业贷款 中国农业银行和农村信用合作社 6.2 对企业借款理由的分析 6.2.1 银行贷款管理过程 贷款能否收回的三个因素：借款理由判断，信用分析和贷款能否满足企业的需要 1 机会评估 借款人，确认机会 2 初步分析 初步概况 确认借款原因 2 营业周期减慢 ：存货周转减慢和应收账款回收减慢 3 固定资产购买：更新，固定资产投资扩大 4 其他原因 资产增长增加；债务重组；低效经营；股息支出，所有者提款；意外费用，等。 6.3 借款企业的信用分析 第一还款来源：财务状况、现金流量； 第二还款来源：信用支持 还款来源影响因素：非财务因素 6.3.1 对借款企业的财务分析 1 商业银行财务分析的含义 运用各项分析方法和技术，对财务报表及其它有关资料作出分析，揭示各种信息之间的关系，评估某银行的过去和现在的财务状况和结果，预测银行未来的前景。 2 商业银行财务分析的目的和作用 银行经营者。 金融管理当局。财政税务部门。 债权人。 股东 其它方面（律师，政府各部门，学者） 3 财务分析的内容 A审查借款人的损益表 百分比分析（盈利比率）： 毛利润率： 营业利润率 净利润率 股利发放率 百分比分析（费用比率）： 销售成本/销售收入 （销售费用+管理费用）/销售收入 利息费用/销售收入 其它费用/销售收入 B审查借款人的资产负债表 1 营运效率分析 总资产周转率 存货周转天数 应收账款回收期 应付账款周转期 固定资产周转率 资产报酬率 权益报酬率 2 财务杠杆（杠杆比率） 资产负债率 负债与所有者权益比率 负债与有形净资产比率 利息保障倍数： （税前净利+利息费用）/利息费用。衡量利润降低而不影响还息能力。 总资产/总资本 3 流动比率 流动比率：流动资产/流动负债 速动比率（现金+可转让资产+应当账款净额）/流动负债 C 商业银行财务分析的主要方法 1 比率分析法 1资金实力：存款资产比例。正向指标 2清偿能力： 备付金（央行存款和库存现金）比率：备付金/各项存款 短期可销售证券（二级准备与总资产的比率 流动比率。 流动资产/流动负债 预计中的资金流入和流出比率 3 风险分析。 流动性风险比率：短期投资/存款总额 利率风险比率：利率敏感性资产/利率敏感性负债 信用风险比率。风险贷款/资产总额 风险贷款（可疑类，损失类）。 正常贷款(pass performing assets)、关注贷款(other assets especially mentioned,OAEM)、次级贷款(substandard assets)、可疑贷款(Doubtful assets)、损失贷款(loss assets) 资本风险比率：所有者权益/风险资产 4 经营效果分析 资产使用率：总收入/总资产 财务杠杆比率：总资产/总资本 5 经营成果分析 资产收益率：净利润/总资产 1％。 资本收益率：净利润/资本总额 银行利润率：净利润/总收入 银行利差率（利息收入－利息支出）/盈利资产 2 趋势分析法 定义：41页。 1 多期比较法（环比分析法） 2 定基比率法 3 各期财务比率的环比分析法和定基分析法 优点： 缺点：不同时期偶然因素的影响，不同时期财务报表不可比。最好剔除价格因素 3 结构分析法 4 同业比较分析法 5 盈利能力分析 盈利的重要性：投资者、国家；银行积累；承担风险的能力 提高盈利能力的途径：改善负债表结构，降低利息水平；改善资产结构，增加有息资产的收益水平；提高其