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关于上市公司违规研究的回顾与思考-会计 关于上市公司违规研究的回顾与思考 阮丹丹 摘要：本文对2010年至2014年间的所有相关文献做了一个回顾，从多个方面来总结前辈们对上市公司违规的研究情况，通过数据的统计、归类和整理得出一些结论，最后，对上市公司违规的现状做一个总体的概括及思考。 关键词 ：上市公司违规；研究回顾；现状及展望 从1990年深圳证券交易所和上海证券交易所成立以来，被报道有违规现象的上市公司案例不胜枚举，例如2011年的绿大地欺诈事件、2014年的獐子岛巨额亏损事件，随着这些事件吸引了越来越多媒体等社会各界的眼光，上市公司违规就得到了多方位的关注，关于上市公司违规的研究也是就越来越多、越来越深入。本文以2010年至2014年共五年以来在中国知网上能检索到的的所有关于上市公司违规的研究文献为对象，从文献的数量变化、内容变化以及内容的分布等方面分别做了描述性统计，总结了2010年以来国内学者在上市公司违规方面的的研究成果及其研究进程，而且找出了上市公司违规方面的研究热点问题，为后人进行理论研究以及实际应用都提供了一个比较完整的参考。 一、上市公司违规研究统计 经过在知网检索，从2010年至2014年这五年中共搜索到121篇关于上市公司公司违规的研究，下面分别按来源、内容将这些文献进行了统计，统计结果如下： 从表一中可以看出从2010年到2014年，学者们对于上市公司违规的研究次数呈现一个波浪形的趋势，有点“大小年”的即视感，但是总体数量波动不大，说明学者们持续保持着对于这方面的研究。其中，学位论文的研究数量总体上呈现上升趋势，而杂志期刊总体上则是下降趋势。 笔者将上市公司违规研究的内容分为了三大类。 第一大类就是理论研究，这一大类中，包括了上市公司违规的行为研究（王果，2014）、原因研究（白银卉、刘文广，2013）、影响因素研究（吴佳沁，2013）、影响范围研究(何杰、王果，2013)、趋势研究（郑新源、2014）、对策研究（托合旦木·坎吉、李益生，2012）以及违规处罚有效性的研究(苏凯玲，2013)。 第二大类就是上市公司违规与外部关系的研究，其中包括上市公司违规与注册会计师行为的研究（徐灿，2014）、上市公司违规与证监会监管的研究、上市公司违规与投资者关系的研究以及上市公司违规与政府管理的研究。 第三大类，上司公司违规与公司内部关系的研究，指的是上市公司违规与董事会特征、内部控制、企业高管、财务压力、监事会制度、股权特征、经营风险、组织形式、商业信用之间的关系研究。 从表二中可以看出，在三大类研究内容中，理论研究占得比重是最大的，内部关系研究次之，最后是外部关系研究，但在表三中，外部关机研究所占比例一直在稳步上升，说明学者们越来越重视上市公司违规与外部关系的研究，上市公司违规的影响范围看来也是越来越广。 二、上市公司违规研究内容归纳 1.上市公司违规理论研究归纳 2013年吴佳沁对我国上市公司违规行为的影响因素做出了探究，结果表明我国上市公司违规的主要影响因素包括公司的财务状况以及公司的股权结构，作者认为企业的资产收益率如果越低、资产负债率如果越高、第一大股东持股比例如果越低，则该上市公司越容易发生违规行为。 西南大学托合旦木·坎吉在2013年的一篇文章中归纳了上市公司违规的主要手段，作者认为其主要手段有制造虚假文件、虚构交易从何获得虚假收入、隐瞒关联方的交易及其他应披露的重大事项，最后还有设立帐外账户等。并且认为上市公司违规会影响到国家宏观经济调控以及社会经济的资源配置。 2014年西南财经大学王果统计了1992年至2011年我国上市公司的违规事件，统计结果显示在不同类型违规事件中，最多的就是信息披露违规，而对于具体违规事件，推迟披露问题出现的是最多的，统计结果还显示一般违规与严重违规的在数量上是不相上下。 2013年冯素玲与杨杨研究了上市公司违规处罚信息的市场反应，研究表明，对于上市公司违规所受的处罚而言，得到的处罚越是严重，其受到处罚的事件越是及时，则市场反应是越强烈的。 崔燕来在2010年研究了我国上市公司信息披露违规问题，研究结果表明我国上市公司的信息披露违规主要原因来源于企业或者说是管理层受到的财务压力，负债压力越大的公司越倾向于信息披露违规。 2011年应双双、李秀枝在《煤炭经济研究》杂志中发表文章认为在我国的上市公司违规事件中，关联方交易披露违规现象特别严重，涉及金额巨大。 2.上市公司违规外部研究归纳 20