十三五时期钢铁企业战略转型的财务风险识别与应对研究.docVIP

“十三五”时期钢铁企业战略转型的财务风险识别与应对研究 　　【摘 要】根据《关于钢铁行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》（2016），在“十三五”时期，高能耗、低附加值的钢铁产业已不能适应我国经济发展新常态的变化，为确保我国钢铁产业健康发展，钢铁行业必须全面进入战略转型状态。本课题旨在分析广西XX钢铁企业在战略转型过程中的财务风险识别和评估的不足之处，并提出相应的解?Q措施，从而使其进入良性的转型发展状态中。 　　【关键词】财务风险；钢铁企业；“十三五”；战略转型 　　一、广西XX钢铁企业财务风险的识别 　　作为国民经济的支柱产业，钢铁企业发挥着不可或缺的作用。在“十三五”发展与“供给侧”改革的大环境下，伴随经济下行压力的增加，钢材市场需求高速回落，进而钢铁产业在高速发展过程中积累的问题日益暴露，其中产能过剩的矛盾尤其突出，最终使得钢铁产业整体经营亏损。 　　（一）广西XX钢铁企业简介 　　广西XX钢铁企业成立于1958年，处于交通便利的广西工业要害，总资产超过350亿元，是一家以生产制造钢铁为主业，伴随多元化经营的大型钢铁综合企业。同时，广西XX钢铁企业现已具备超过975万吨生铁、1100万吨生钢、1400万吨钢材的年整体生产能力，一跃成为广西规模最大的钢铁企业。 　　（二）财务风险存在的问题以及成因 　　在国家宏观政策的刺激下，钢铁产业的市场需求下滑。在相关激励政策退出的情况下，钢铁行业的下游行业需求骤减，从而导致钢铁产品的需求下跌。 　　一方面，资本结构混乱、融资渠道单一亦使得广西XX钢铁企业近五年的资产负债比例超过80%，这凸显出了广西XX钢铁企业举债经营的问题。另一方面，产品结构不合理且缺乏竞争力导致了广西XX钢铁企业出现了产能过剩的矛盾，从而使主营业务业绩下滑，进而企业效益也持续萎缩与低迷。此外，该钢铁企业用于生产的原材料和燃料的价格上浮、企业产品的创新度不足以及经营方式较为粗放也是造成广西XX钢铁企业财务风险的成因。 　　（三）财务风险识别存在的问题 　　如何准确、及时而迅速的识别财务风险是企业进行风险评估与采取应对措施的前提条件。目前广西XX钢铁企业在财务风险识别上存在着两方面的缺陷。 　　1.识别因素不全面 　　广西XX钢铁企业在进行财务风险管理的过程中，仅仅识别了企业自身的财务风险，例如，原材料、存货以及应收账款等企业内部财务因素。然而，对于影响企业平稳发展的外部因素的忽略，例如，国家政策和国内外市场的饱和情况，亦是影响其在近几年巨额亏损时仍大量举债经营的原因，最终导致其亏损严重[1]。 　　2.识别方法不科学 　　科学的风险识别方法可以使得企业财务风险识别全面、准确而及时。广西XX钢铁企业财务风险的识别方法及其不科学，目前依然处于财务报表层面的一般性指标分析而非特殊性指标分析。同时，广西XX钢铁企业亦没有将环保以及研发支出等费用用于定性衡量风险识别，从而造成了财务潜在风险被忽略。此外，对于有关财务风险相关信息的收集与整理方面，广西XX钢铁企业缺乏应有的重视，并且对收集流程严谨度不够，导致风险信息数据库的资料不全面并且偶有错误，致使其不能充分认识威胁企业发展的财务风险因素。由于风险识别的方法不合理不科学，广西XX钢铁企业未来的健康稳健发展难以支撑。 　　二、广西XX钢铁企业财务风险的评估 　　风险评估，指的是以定量分析为主，对企业财务管理的各项风险进行评估。一套完整的风险评估体系首先应该包括合理的预警模型以对财务风险进行分析和防范。其次需要对各个影响企业财务质量的因素进行全面而深入的评估与考核。最后，作为风险评估的重要控制环节，信息化支撑平台是最为关键的一步。而目前，广西XX钢铁企业在这三个环节都存在着不可忽视的问题。 　　（一）预警模型不科学 　　预警模型是针对企业财务风险进行定量分析和实质实时监控的关键。广西XX钢铁企业预警模型中的的指标只局限于财务报表，而对于与其紧密相关的非财务指标，例如环保节能和产品研发支出等并未纳入其中，这直接导致其构建的预警体系的指标涵盖不够全面广泛，进而不能够准确进行财务风险预警的作用。最后，广西XX钢铁企业在收集子公司财务报表以及编制集团财务报表的时间较为拖拉滞后，无法及时为预警提供评估信息，这导致了预警模型数据的不精确性。 　　（二）评估层次不全面 　　首先，由于广西XX钢铁企业的评估系统不完善，仅仅片面地从企业财务治理考虑，并且只针对内部的各个部门简单进行单独评估，而未将各部门作为一个整体联系起来，使企业的内部控制管理发挥最大作用。其次，由于管理层的疏忽大意以及国有企业人浮于事的内在弊端，广西XX钢铁企业财务层面在进行风险评估时流于形式。最后，广西XX钢铁企业在对业务流程进行评估时，没有深入到业务制度的层面。此外，在采购铁矿石