我国上市公司机会主义会计政策选择行为剖析.docVIP

我国上市公司机会主义会计政策选择行为分析 　　一、会计政策选择及机会主义会计政策选择 　　 　　会计政策选择通常是指企业管理当局在会计制度、会计准则等会计规范体系所规定的选择范围内，对可供选择的会计原则、方法、程序等进行定性、定量的比较分析，从而拟订企业具体会计政策的过程。它既包括某项经济业务事项初次发生时的初始选择，也包括由于客观环境变化而进行的会计政策变更。会计政策选择贯穿企业会计确认、计量和报告诸环节，可以说企业会计过程其实就是会计政策选择的过程。经济事项的复杂多样性和不确定性，人们认知的有限性，会计所独具的技术性、社会性的双重属性，以及出于节约交易成本考虑，不可能对所有的会计政策条款都由国家统一的会计制度和准则做出详细规定，这就决定了企业会计政策选择行为存在的必要和必然，而且具体会计政策的选择权只能由各企业管理当局根据交易事项发生时的实际情况来行使。 　　会计政策选择在形式上表现为会计过程的一种技术规范，但会计政策的选择绝不是一个单纯的会计问题，它是企业利益相关者处理经济关系、协调经济矛盾、分配经济利益的一项重要措施。对同一会计事项的处理，往往因选择的会计政策不同而产生不同的甚至是相反的会计结果，从而影响各利益相关者的经济利益，导致各利益相关者作出不同的决策，最终影响到公司治理的效率以及社会资源的配置效率和效果，因此，会计政策选择具有经济后果已成为不争的事实。会计政策选择的经济后果决定了企业的各利益相关者必然会围绕会计政策选择展开充分的博弈，企业具体会计政策的选择是企业各利益相关者之间博弈均衡的结果。掌握会计政策选择权并具有信息比较优势的企业管理当局必然会通过会计政策选择行为来最大化自身利益。企业会计政策选择的立场就是企业管理当局立场，企业管理当局站在自己的立场上就有进行机会主义会计政策选择的动机。机会主义会计政策选择是以实现管理当局自身利益的最大化为目标，而不是以企业总价值和利益相关者利益最大化为目标，甚至损害其他利益相关者的利益，因而不利于公司的长远发展，也无法使资本市场实现资源优化配置的功能。 　　 　　二、我国上市公司机会主义会计政策选择行为的形成原因 　　 　　1.我国上市公司有较为强烈的机会主义会计政策选择的动机。 　　一方面，我国很多上市公司的经营者算不上真正意义上的企业家，他们大部分是由政府委派的具有一定行政级别的负责管理国有企业的政府官员，或者是在当地政坛具有特殊影响力的私营业主。他们为追求自身的政治前途，希望通过良好的经营业绩(如实现利税等)来显示“政绩”。经营者自身政治前途的需要促使他们通过会计政策选择尽量增加企业的会计收益。另一方面，我国证券市场的一些特殊的监管政策，如新股发行上市政策、配股政策、特别处理政策、暂停交易政策等是导致上市公司机会主义会计政策选择的重要因素。为达到证监会规定的发行上市、配股要求，公司管理当局可能会选择能增加收益的会计程序或方法来操纵利润。上市公司经营者为了保住上市资格这一稀缺的所谓“壳资源”，在可能亏损的会计年度会选择调增收益的会计政策以避免亏损的出现或将亏损延迟；在亏损不可避免的年度会选择调减收益的会计政策，加大当年亏损，为以后调高利润埋下伏笔；而在扭亏为盈的会计年度则会作出调增收益的会计政策选择。此外，上市公司有时为操纵股价而选择做高或做低利润的会计政策。 　　2.我国会计制度、会计准则存在的缺陷。 　　首先，会计制度、会计准则给企业会计政策选择留下的弹性空间过大，使得一些上市公司管理当局容易钻制度和准则的空子，随意变更会计政策或会计估计，为满足自身利益之需将盈亏调前、调后。其次，会计制度、会计准则存在滞后性。随着客观情况的不断变化，一些新领域、新行业的会计事项或交易，其会计处理尚无明确规定，实务中会出现多种会计处理方法，这就为企业会计政策选择提供了空间。再次，对企业会计政策选择披露要求不严。当前我国会计制度规定企业在会计报表附注中披露重要的会计政策及会计政策变更的内容、理由、影响数等内容，由于会计报表附注零乱分散，且篇幅有限，大多数企业对选定的会计政策只是泛泛而谈，并未深入分析为何使用该会计政策。 　　3.上市公司治理机制不完善。 　　首先是公司内部治理机制不健全,主要表现是国有股“一股独大”下的“内部人控制”，导致公司董事会、监事会等监督、制约机制失灵；其次，资本市场、经理人市场等公司外部治理机制在我国尚未能发挥对企业经营者的激励约束作用；再次，目前我国大部分上市公司缺乏对经营者业绩的合理评价机制，又没有适当的管理报酬契约，经营者的控制权和享有的剩余索取权明显不相称。上市公司内外部治理机制和激励约束机制均不健全，不能发挥对经营者的有效制约作用，从而导致了管理当局机会主义会计政策选择行为。 　　4.注册会计师监督不力。 　　我国现