项目17 连锁企业营运资金管理技术.pdf

项目17 项目17 连锁企业营运资金管理技术 连锁企业营运资金管理技术 内容提要 内容提要 本项目主要介绍连锁企业营运资金管理技术。 通过本项目的案例分析和讨论，使学生学会连锁 企业营运资金管理的基本方法及现金计划的编制、 应收账款的决策方法。 本项目共包括两项个技能：一是现金的管理 技术；二是应收账款的管理技术。 通过本这两项技能的学习，使学生能够学会 货币资金和应收账款管理的内容和方法，会编制 现金收支计划，会货币资金和应收账款的日常管 理；能运用这些方法为连锁企业经营决策做出科 学、合理的分析和决策。 技能1 技能1 连锁企业现金的管理技术 连锁企业现金的管理技术 适用情景 适用情景 适用于连锁企业现金的管理与决策。 情境描述 情境描述 史泰博健雄门店2009年前4个月的销售额（ 万元）预测如下表所示： 单位：万元 月份 1月 2月 3月 4月 销售额 70 50 100 150 表17-1 史泰博连锁企业健雄门店2009年的销售额 ① 根据以往的经验，健雄门店按以下比例收回应收账款： 70%于销售后1个月收回，20%于销售后2个月收回，10% 于销售后3个月收回。假定上述经验可以沿用于未来，前1 年最后3个月的销售额为80万元，请你估算一下2008年 1~4月份理论上有多少现金到账？ ② 史泰博健雄店的营业费用支出平均为销售收入的55% ，健 雄店按预测销售量提前1个月进货，供应商允许健雄店延 期1个月支付货款，每月支付的销售与管理费用平均为现 金30万元，健雄店每月支付5万元的应付本息。根据上述 情况，健雄店1~4个月每月需要支出多少现金？ ③ 假设健雄店在该年年初的现金余额为20万元，并有1个50 万元的银行信贷额度，健雄店政策要求每月月初最少要有 20万元现金储备，那么健雄店在2009年3、4 月份的现金 是否充足？如有缺口必须向银行借入多少资金才能满足门 店运营的需要？ 技能描述 技能描述 1 现金与有价证券 2 持有现金和有价证券的动机 3 现金管理的目标及内容 4 现金计划的编制 1 现金与有价证券 1 现金与有价证券 ⑴ 现金是立即可以投入流通的交换媒介，它的首要特点是 普遍的可接受性，即可以立即用来购买商品、货物、劳务 或偿还债务。因此，现金是连锁企业中流通性最强的资产。 一般连锁企业中的现金包括库存现金、各种形式的银行存 款、银行汇票和银行本票。 ⑵ 有价证券是企业现金的一种转化形式。有价证券变现能 力强，能在极小的交易成本下迅速地转化为现金，所以当 一些企业有了多余现金时，常常将其兑换成有价证券，待 企业现金流出量大于流入量，需要补充现金缺口时，再出 让有价证券，换回现金。在这种情况