金融风险管理第一章 风险管理概述.pptVIP

第一节 金融风险管理概述 一、金融风险的本质 二、商业银行经营中的风险管理 三、商业银行风险管理的发展历史 四、商业银行风险类别 五、商业银行风险管理主要策略 六、商业银行风险管理流程 一、金融风险的本质 （一）风险及金融风险的定义 风险的观点 观点一：风险是指在一定条件下和一定时期内可能发生的各种结果的变动程度； 观点二：风险是从事后角度来看的由于不确定性因素而造成的损失； 观点三：风险是由于对事物无法预料的不确定性因素的影响，使实际收益与预期收益产生差异，从而有蒙受经济损失或获取额外收益的机会和可能性等等。 金融风险 金融风险指的是经济主体在从事资金融通过程中遭受损失的可能性。 （二）风险与收益、损失的关系 没有风险就没有收益 风险可能造成的损失 损失是一个事后概念，反映的是风险事件发生后所造成的实际结果； 风险却是一个明确的事前概念，反映的是损失发生前的事物发展状态。 在实践中，通常将金融风险可能造成的损失分为预期损失（Expected Loss ,EL）、非预期损失(Unexpected Loss ,UL)和灾难性损失(Stress Loss ,SL)三大类。 （三）金融风险的特点 1. 不确定性 2. 普遍性 3. 扩散性 4. 隐蔽性和突发性 5.可控性 6. 双重性 二、商业银行经营中的风险管理 商业银行是否愿意承担风险，是否能够妥善控制和管理风险，将决定商业银行的经营成败。 1. 风险管理是商业银行生存和发展的灵魂。 2. 风险管理是商业银行经营成败的关键。 3. 风险管理是金融监管的核心。 三、商业银行风险管理的发展历史 （一）资产风险管理模式阶段 20世纪60年代以前，商业银行的风险管理主要偏重于资产业务的风险管理，强调保持商业银行资产的流动性。 （二）负债风险管理模式阶段 20世纪60年代，商业银行被动负债方式向主动负债方式的转变，导致了银行业的一场革命。这一阶段的金融理论被称为华尔街的第一次数学革命。 （三）资产负债风险管理模式阶段 20世纪70年代，重点强调对资产业务、负债业务风险的协调管理，通过匹配资产负债期限结构、经营目标互相代替和资产分散，实现总量平衡和风险控制。1973年，费雪·布莱克、麦隆·舒尔斯、罗伯特·默顿成功推导出欧式期权定价的一般模型，被称为华尔街的第二次数学革命。 （四）全面风险管理模式阶段 （四）全面风险管理模式阶段 20世纪80年代之后，商业银行进入了全面风险管理时代。商业银行面临的风险日益呈现多样化、复杂化。 具体内涵包括： 全球的风险管理体系 全面的风险管理范围 全程的风险管理过程 全新的风险管理方法 全员的风险管理文化 全面风险管理已经成为现代商业银行谋求发展和保持竞争优势的重要基石。 四、商业银行风险类别 结合商业银行经营的业务特征，按诱发风险的原因，巴塞尔委员会将商业银行面临的风险划分为信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险、国别风险、声誉风险、法律风险以及战略风险八大类， （一）信用风险 信用风险（Credit Risk）是指债务人或交易对手未能履行合同所规定的义务或信用质量发生变化，影响金融产品价值，从而给债权人或金融产品持有人造成经济损失的风险。 信用风险是商业银行最为复杂的风险种类，也是是商业银行在业务经营中面临的最主要的风险。 对大多数商业银行来说，贷款是最大、最明显的信用风险来源。 信用风险被认为是最为复杂的风险种类，通常包括违约风险、结算风险等主要形式。 信用风险具有明显的非系统性风险特征。 （二）市场风险 市场风险（Market Risk）指由于金融资产价格和商品价格的波动而导致商业银行表内、表外头寸遭受损失的风险。 市场风险包括利率风险、股票风险、汇率风险和商品风险四种，其中利率风险尤为重要。 市场风险具有明显的系统性风险特征，难以通过资产多样化来分散和回避。 （三）操作风险 操作风险（Operational Risk）是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统以及外部事件所造成损失的风险。 操作风险可以分为由人员、系统、流程和外部事件所引发的四类风险，并由此分为七种表现形式 操作风险具有普遍性，与市场风险主要存在于交易类业务和信用风险主要存在于授信业务不同，操作风险普遍存在于商业银行业务和管理的各个方面。 操作风险具有非营利性，它并不能为商业银行带来盈利，商业银行之所以承担它是因 （四）流动性风险 流动性风险（Liquidity Risk）是指商业银行无法及时获得或者无法以合理成本获得充足资金，以偿付到期债务或其他支付义务、满足资产增长或其他业务发展需要的风险。 流动性风险可以分为融资流动性风险和市场流动性风险。 融资流动性风险指商业银行在不影响日常经营和财务状况的情况下，无法及时有效满足资金需求