投行业务转型发展方案-2017.5-32页.pdfVIP

上海银行投行业务转型发展方案 二零一七年五月 目录 一、商业银行投行发展趋势及我行投行现状 二、投行发展愿景和业务定位 三、投行转型发展的三个方向 四、投行转型发展目标 五、投行转型发展的两个核心能力 六、投行转型发展的五个实施路径 2 一、商业银行投行发展环境及我行投行现状 —— 金融环境 传统商行利差不断缩窄，亟需 直接融资、资本市场融资的占比 创造新的利润增长点，维系行 不断提升，为商行投行发展创造 业增长。 历史机遇。 银行存贷款利率 （% ） 企业债券、股票融资占比 （% ） 8.00 20.00 6.00 4.00 15.00 2.00 10.00 0.00 5.00 0.00 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 中长期贷款利率:1至3年(含) 定期存款利率:1年(整存整取) 定期存款利率:3年(整存整取) 社会融资结构:债券(含可转债) 社会融资结构:股票 3 一、商业银行投行发展环境及我行投行现状 —— 监管环境 1 逐步允许金融混业，金融机构多牌照发展  随着近年来金融牌照管制的逐步放开，综合金融、混业经营已是大势所趋。 目前，四大资 产管理公司、证券公司、保险公司等多家金融机构已开展“金控平台”的布局，将业务触 角延伸至其他金融领域，实现优势互补、资源共享、综合协作，提升集团的综合收益。 银行 证券公司 保险公司 信托公司 期货公司 公募基金 租赁 华融资产 √ √ √ √ √ 东方资产 √ √ √ √ √ √ √ 长城资产 √ √ √ √ √ 信达资产 √ √ √