保险行业新版重大疾病保险定义及发生表解析：保障更全面，定价更科学.pdf

行 业 及 产 非银金融/ 业 保险 2020 年 11 月 06 日 保障更全面，定价更科学，新重疾 行 业 产品吹响新单复苏号角 研 / 究 行 看好 ——新版重大疾病保险定义及发生表解析 业 点 评 相关报告 本期投资提示： 《重大疾病经验发生率表（2020) （征  事件：2020 年 11 月 5 日，中国保险行业协会与中国医师协会共同发布《重大疾病保险的疾病 证 求意见稿）》点评重疾经验发生率整体小 定义使用规范（2020 年修订版）》、中国精算师协会在中国银保监会指导下发布《中国人身保险 券 幅下行，科学定价下引导行业稳健发展 业重大疾病经验发生率表（2020 ）》。 研 2020 年 5 月 8 日 究 “新版定义与发生率修订助力重疾险发  重疾定义表和发生率表主要修订成果总结如下 ：1.从定义来看，终版重疾定义较 2007 版变化主 报 展变革”2020 年 5 月 21 日 要集中在三方面：疾病数量扩大为 28+3 （将原有25 种重疾定义完善扩展为 28 种重度疾病和 3 告 种轻度疾病，并适度扩展保障范围）；甲状腺癌按轻重程度进行分级（TNM 分期为Ⅰ期的甲状腺 癌列入轻度恶性肿瘤）；轻症理赔不超保额 30% （征求意见稿为20% ）。2.从发生率看，对于原 07 版重疾定义，终版经验发生率较旧版（男性 18-43 岁，女性 18- 57 岁）略有提升，高龄阶段 有所减少，预计主要受甲状腺检出率提升所致；对于新重疾经验发生率下，新版重疾定义下发生 率较旧版在年轻阶段（男性 18- 56 岁，女性 13-60 岁）略有减少，其余阶段略有增加，预计主 要受甲状腺癌分级轻重症，总体赔付略有下降。相较于征求意见稿，终稿 C1-C7 发前端（40 岁 之前）和后端（55 岁之后）经验发生率均有不同程度的上升，其中平均来看男性发生率比值（终 稿/征求意见稿）平均上升 6.3% ，女性发生率（终稿/征求意见稿）平均上升 7.2% ，而中间端变 化不大（预计系保险公司的重疾赔付经验在成年人阶段比较丰富，但是在未成年人和老年阶段可 信度相对较低因而增加风险溢价）；3. 编制 2020 版定义规范下的恶性肿瘤——重度、较重急性 心肌梗死、严重脑中风后遗症特定疾病等经验发生率表，为保险公司提供创新数据支持。  对产品定价影响：我们以 30 岁男性，保额为 20 万元的终身寿险（主险）+终身重疾（附加险 1 ） +轻症责任（附加险 2 ）产品组合为例，“征求意见稿产品”首年期交保费为7034 元，较“老产 品”的 7552 元，降价幅度约为 6.9% ，而“新产品”首年期交保费为 7172 元，较“老产品”的 降价幅度约为 5.0% ，较“征求意见稿产品”的提升幅度约为2.0%。  对行业的影响分析：1.终版收集承保量从征求意见稿的 3.7 亿条提升至 4 亿条，且未来每 5 年进