防范化解房地产金融风险工作方案(2025年版).docxVIP

防范化解房地产金融风险工作方案(2025年版)

防范化解房地产金融风险是守住不发生系统性金融风险的重要环节，是促进房地产与金融良性循环、推动行业平稳健康发展的关键举措。为深入贯彻党中央、国务院关于房地产市场平稳健康发展的决策部署，全面落实“房住不炒”定位，坚持市场化、法治化原则，强化风险源头管控与存量风险处置并重，现就2025年防范化解房地产金融风险工作制定如下方案：

一、总体要求

以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，全面贯彻党的二十大和二十届二中全会精神，坚持稳字当头、稳中求进，统筹发展与安全，围绕“保交楼、稳民生、防风险”核心目标，聚焦重点领域、关键环节，通过优化金融资源配置、强化风险监测预警、推动市场预期修复、完善长效机制建设，实现房地产金融风险有序缓释、行业融资结构持续优化、金融机构资产质量保持稳定，为房地产行业向新发展模式过渡提供有力支撑。

工作中坚持四项原则：一是底线思维，把防范系统性风险放在首位，确保不发生因房地产金融风险传导引发的全局性问题；二是系统协同，强化金融管理部门、住建部门、地方政府及市场主体间的信息共享与政策联动，形成风险处置合力；三是分类施策，区分项目风险与企业集团风险、短期流动性困难与长期资不抵债，采取差异化应对措施；四是长效导向，在化解存量风险的同时，推动融资规则重构、监管机制完善和市场预期引导，从根本上遏制风险再生。

2025年主要目标：重点房企流动性风险得到有效控制，存量优质项目合理融资需求充分满足，高风险企业债务重组取得实质性进展；个人住房贷款不良率控制在0.5%以内，经营性贷款违规流入房地产渠道全面封堵；银行业金融机构房地产贷款集中度保持达标，拨备覆盖率不低于200%；房地产金融风险监测预警系统覆盖率达100%，跨部门协同处置机制高效运转，市场预期总体稳定。

二、重点任务与具体措施

（一）强化房企融资风险防控，阻断风险传导链条

1.分类实施房企金融支持。建立“优质-稳健-困难”三级房企分类评估体系，依据资产负债结构、项目交付进度、信用记录等12项指标动态调整名单。对优质房企（资产负债率低于70%、现金短债比高于1.5、项目交付率100%），支持其通过信贷、债券、股权等多渠道融资，合理满足并购重组、项目续建资金需求；对稳健房企（资产负债率70%-80%、现金短债比1.0-1.5），维持现有融资规模，引导其通过资产处置、引入战投等方式优化负债结构；对困难房企（资产负债率高于80%、现金短债比低于1.0或存在项目交付违约），严格限制新增融资，由金融机构会同地方政府“一企一策”制定债务重组方案，优先保障保交楼资金需求，推动存量债务展期、债转股或市场化出清。

2.严格管控非标融资与表外业务。全面清理信托公司、保险资管等机构违规投向房地产的非标产品，严禁通过“明股实债”“股加债”等方式变相为房企提供融资。要求金融机构表外理财资金不得新增投资未备案的房地产项目，存量业务到期后不得续作。对违规开展业务的机构，依法采取限制业务范围、暂停新业务审批等监管措施，相关责任人员纳入行业诚信档案。

3.推动重点项目资金闭环管理。针对已售未交付项目，由地方住建部门、贷款银行、房企三方共同设立资金监管账户，严格按照工程进度拨付资金。建立全国统一的商品房预售资金监管信息平台，实现资金入账、支出、余额等数据实时共享，确保预售资金“留在项目、用于项目”。对挪用预售资金的房企，依法追究企业及相关责任人责任，限制其参与土地竞拍和新项目融资。

（二）规范居民住房金融行为，防范居民部门债务风险

1.严格实施差别化住房信贷政策。坚持“因城施策”，实施差别化住房信贷政策动态调整机制，根据城市房地产市场供需关系和房价波动情况，分区域、分户型、分人群细化首付比例和利率下限标准。对房价环比连续3个月上涨超过5%的城市，适当提高二套住房首付比例至50%以上；对库存去化周期超过24个月的城市，可阶段性下调首套住房首付比例至20%、利率下限至LPR减20个基点。加强借款人收入真实性审核，严格执行“收入还贷比不超过50%”要求，禁止通过虚假流水、共同借款人等方式规避监管。

2.全面清理违规“过桥”融资。开展经营性贷款、消费贷款违规流入房地产专项整治行动，重点排查贷款资金流向与申请用途不一致、借款人短期内频繁申请多笔贷款、资金经空壳公司或关联账户周转后流入房地产领域等行为。对查实的违规贷款，金融机构应立即收回并追究客户经理责任；对协助造假的中介机构，由市场监管部门依法吊销营业执照并纳入失信名单。2025年6月底前完成存量违规贷款整改，12月底前建立常态化监测机制。

3.支持合理住房需求释放。优化新市民、青年人等群体住房金融服务，探索“租购并举”金融产品创新，对符合条件的保障性租赁住房