维护金融稳定和公共信心的全面补偿机制英国存款保险制度述评.pdfVIP

SPECIAL TOPIC 专 题 An Overview on Deposit Insurance System in the UK 维护金融稳定和公共信心的全面补偿机制 —英国存款保险制度述评 郭宏宇 门的重要努力方向。英国的存款保险制度在此经历频繁的调整， 从1982年建立以来，英国的存款保险制度经历了多次大幅度 其功能也由单纯的风险屏障逐步拓展为旨在维护金融稳定和公共 调整，以适应金融监管体系的变革。2001年建立的金融服务补偿 信心的全面补偿机制。 计划标志着英国存款保险制度已经不再是仅针对银行业客户的孤 立补偿制度，而是与英国金融综合监管制度相适应的全面补偿机 英国存款保险制度的演进 制的有机组成部分。2008年的全球金融危机使金融监管部门更注 英国的存款保险制度演进的总方向，是将保障范围从银行业 重宏观审慎监管，重塑公众信心并维护金融稳定成为金融监管部 拓展至整个金融行业的存款业务，并与金融业的其他保障计划相 52 SPECIAL TOPIC 专 题 融合。 表2 金融服务补偿计划的保障组别分类 初期的存款保障计划 英国的存款保险制度建立较晚。在20世纪70年代的银行业危 机之后，1979年英国银行法（Banking Act 1979）第二章要求 建立存款保障计划（Deposit Protection Scheme, DPS），包括 存款保障基金（Deposit Protection Fund, DP）和存款保障委 员会（Deposit Protection Board, DPB）。其中，存款保障基 注：从2013年4月1日起采用表中的组别分类 金由保费、借入资金和投资收益构成，破产机构形成对存款保障 基金的负债义务，但回收额度以存款保障基金在金融机构破产过 程中的补偿数额为限。存款保障委员会负责收缴保费并持有、管 全球金融危机之后的发展 理和运用存款保障基金。在1987年银行法中，对存款保障计划进 2008年全球金融危机带来了全球金融监管的变革，英国的 行了详细修订，增加了受让机构的存款基础测算标准、对破产含 存款保险制度也进行了较大的调整。最大的变革发生在2013年4 义的界定，以及对存款保障委员会借入资金权限和信息获得权限 月，英国正式取消了英国金融服务管理局，成立隶属于英格兰银 的补充规定。总体来看，这一时期的存款保障计划属于面向中央 行的审慎监管局（Prudential Regulation Authority, PRA） 银行监管对象的纯粹意义的存款保险。 和独立的金融行为监管局（Financial Conduct Authority, 现行的金融服务补偿计划 FCA），并由其执行原英国金融服务管理局的职能。其中，审 随着英国金融业实现多元化经营，英国的金融监管体制也 慎监管局对银行、建房互助协会、信用合作社、保险公司和投资 由分业监管发展为综合监管。1997年10月，英国将对银行业金 公司进行审慎监管，金融行为监管局则监管超过50000家企业的 融机构的监管职能从英格兰银行分离出来，成立对整个金融体系 行为，未被审慎监管局监督的企业也在其监管范围之内。金融服 进行监管的金融服务总局。与之相应，各金融行业的保障计划也 务补偿计划的运营独立于政府和金融业进行，覆盖范围包括金融 进行整合。根据英国2000年金融服务与市场法案，英国从2001 行为监管局和审慎监管局认证的金融企业。与之相应，金融服务 年11月30日午夜起设立金融服务补偿计划（Financial Services 补偿计划将保障对象分为FCA基金组别和PRA基金组别（如表 Compensation Scheme, FS