巨灾风险下的投保行为——基于实验理论的研究.pdfVIP

经济理论与经济管理2014年第4期 巨灾风险下的投保行为 ——基于实验理论的研究 刘一点 杜帅南 (中央财经大学保险学院，北京 100081) [提 要] 中国尚无巨灾保险市场，研究人们在巨灾风险下的投保行为对巨灾保险市场的 建立与发展都具有重要的意义。本文以地震风险为例，运用实验经济学的方法，探讨了个体面对 巨灾风险时的投保行为与相关理论问题。研究结果表明，人们的投保决策受其对风险概率认知的 影响较小，知道清晰的风险概率甚至会降低投保率；在实验中引入仿真信息，将诱导被试投保； 而过往受灾经历影响较大，且这种影响并不一定需要亲身经历才能形成，知晓他人遭受灾难也能 唤起人们的投保意识。通过扩展传统的实验理论，实验室实验被应用到了这种因难以控制变量而 研究较少的领域，并发现了投保行为的某些特征。 [关键词] 巨灾风险；投保行为；实验理论 自己亲身经历灾难更能提高投保率。(2)在风险概 一、引言 率极低的情况下，风险信息的模糊性对投保人投保 决策的影响较小，明确知道风险的概率反而会降低 实验经济学通过控制在现场研究中难以控制的 投保率。(3)在保险实验中，价值诱导理论的改进 一系列变量，模拟出理想状态的市场环境，在交易 分析发现，仿真信息倾向于诱导被试者投保需求增 与博弈等市场的研究中发挥着日益重要的作用。 加，实验结果也支持了这一推论。 本文重点讨论了过往受灾经历对后期投保决策 本文的贡献与创新在于：(1)运用实验经济学 的影响，在绝对小概率的层次上探讨了概率模糊性 的方法，在较大范围内研究了人们面对巨灾风险时 对被试行为的影响，以及在保险实验领域改进并探 的投保行为，由于国内尚无成形的巨灾保险市场， 讨诱导价值理论与仿真信息对实验的干扰。 因此在此领域引入实验研究是一项开拓性的尝试。 本文的研究发现：(1)有过巨灾经历的人更倾 (2)探讨了在风险概率极低的情况下，概率的模糊 向于投保巨灾保险，且观察学习他人的受灾经历比 性对被试者在实验中决策的影响，支持并完善了 [收稿时间] 2013一08一07 [作者简介] 刘一点(1992一)，男，重庆市人，中央财经大学保险学院学生； 杜帅南(1992一)，男，浙江绍兴人，中央财经大学保险学院学生。 感谢普林斯顿大学的丹尼尔·卡尼曼教授、中央财经大学保险学院的张宁副教授、中央财经大学经济学院的张琼博士 的宝贵意见，感谢匿名评审人提出的修改建议，笔者已做了相应修改，本文文责自负。 88 经济理论与经济管理2014年第4期 “概率信息在保险实验中对被试决策影响极小”的 糊的概率赋予一个连续的均匀分布，例如那个从 结论，并把该结论扩展到了巨灾风险研究领域。 100个红球和黑球中摸取红球的实验，被试者会认 (3)把诱导价值理论扩展到了保险实验研究领域， 为摸到红球的概率服从均匀分布，虽然期望概率仍 分析并检验了诱导价值理论与实验中的仿真信息对 是0．5，但人们往往倾向于规避这种模糊性，而更 被试行为的影响。 愿意选择从“风险瓮”中摸球。[6]卡默勒和库路热 用离散均匀分布取代了埃尔斯伯格的连续分布。他 二、文献综述与理论基础 们首先为损失设定一个期望概率，如0．2；这时， 他们对0．0