上海易鑫融资租赁有限公司18年第二期资产支持票据募集说明书.pdf

上海易鑫融资租赁有限公司2018 年度第二期资产支持票据募集说明书 重要提示 本期资产支持票据已在交易商协会注册，注册不代表交易商协会对本期资产 支持票据的投资价值作出任何评价，也不代表对本期资产支持票据的投资风险作 出任何判断。投资者购买本期资产支持票据，应当认真阅读本募集说明书及有关 的信息披露文件（包括但不限于法律意见书、评级报告、基础资产现金流预测表 及执行商定程序的报告等），对信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进 行独立分析，并据以独立判断投资价值，自行承担与其有关的任何投资风险。 发起机构董事会已批准本募集说明书，发起机构全体董事承诺本募集说明书 涉及发起机构内容不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准 确性、完整性、及时性承担个别和连带法律责任。 发起机构负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本募集说明 书所述发起机构财务信息真实、准确、完整、及时。 凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本期资产支持票据的，均视同已经 充分阅知、理解并自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 发起机构及相关中介机构承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定 履行义务，接受投资者监督。 截至募集说明书签署日，除已披露信息外，发起机构无其他影响偿债能力的 重大事项。 资产支持票据仅代表信托权益的相应份额，不构成发行载体管理机构或者任 何其他机构的负债。认购或受让资产支持票据的投资者，视为作为受益人签署本 《信托合同》，接受《信托合同》全部约定。投资者在本期资产支持票据项下的 追索仅限于信托财产。发行载体管理机构以信托财产为限向投资者承担支付资产 支持票据本金和收益的义务。 发起机构、发行载体管理机构、信托资金保管人及其他业务参与人因依法解 散、被依法撤销或者宣告破产等原因进行清算的，信托资产不属于其清算资产。 2 上海易鑫融资租赁有限公司2018 年度第二期资产支持票据募集说明书 目录 第一章释义6 第二章资产支持票据的基本情况32 2.1 主要发行条款32 2.2 发行安排33 （一）集中簿记建档安排33 （二）分销安排34 （三）缴款和结算安排34 （四）登记托管安排34 （五）上市流通安排35 第三章风险提示与风险防范措施36 3.1 投资风险36 3.2 基础资产相关风险37 3.3 交易结构相关风险40 3.4 发起机构及中介机构相关风险41 （一）财务风险41 （二）经营风险43 （三）管理风险46 （四）政策风险48 （五）中介机构违规风险48 3.5 其他特有风险48 第四章资产支持票据的交易结构50 4.1 交易结构图50 4.2 交易结构介绍50 4.3 各当事方的权利与义务52 （一）委托人/发起机构52 （二）受益人54 （三）发行载体管理机构/受托机构55 （四）资产服务机构59 （五）资金保管机构60 （六）主承销商62 4.4 内（外）信用增进安排63 第五章资产支持票据的信用增进方式64 5.1 内部增信安排64 5.1.1 优先/次级安排64 5.1.2 信用触发机制64 5.2 外部增信安排64 第六章发起机构、发行载体及相关中介机构的基本情况66 6.1 发起机构基本情