2018年度山东万安药业股份有限公司公开转让说明书（申报稿）.pdf

山东万安药业股份有限公司 英文名称：Shandong Wanan Pharmaceutical CO., LTD （住所）东营市河口区黄河口高新技术企业创业园 公开转让说明书 （申报稿） 主办券商 二○一八年四月 山东万安药业股份有限公司 公开转让说明书 声 明 本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本公开转让说明书不存在任何 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和 连带的法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证公开转让说明 书中财务会计资料真实、完整。 全国中小企业股份转让系统有限责任公司（以下简称“全国股份转让系统公 司”）对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见，均不表明其对本公司股票 的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假 不实陈述。 根据《证券法》的规定，本公司经营与收益的变化，由本公司自行负责，由 此变化引致的投资风险，由投资者自行承担。 1 山东万安药业股份有限公司 公开转让说明书 重大事项提示 本公司特别提醒投资者注意特别风险中的下列风险： 本节扼要披露特别提醒投资者注意的风险因素。投资者应认真阅读公开转让 说明书“第二节公司业务”之“六、公司所处行业情况”之“（三）基本风险特 征”以及“第四节公司财务”之“十二、经营发展目标及风险因素”之“（二） 可能对公司持续经营产生不利影响的风险因素”的全部内容，充分了解本公司所 披露的风险因素。 （一）自然灾害及病虫害风险 公司主要从事中药材（丹参）的种植销售业务，丹参的生长易受洪涝、冰 雹等自然灾害及病虫害的影响。洪涝、冰雹容易造成丹参产生根腐病；丹参的生 长过程中可能受到蚜虫、银纹夜蛾、棉铃虫等虫害影响，导致丹参苗期死亡、成 熟期减产等情况的发生，将会对公司的生产经营造成重大不利影响。 （二）税收优惠政策变动风险 公司为中药材种植企业，享受免征企业所得税优惠政策。同时，公司从事 中药材销售，享受免征增值税优惠政策。 税收免征对公司发展起到了积极的推动作用，如果国家的有关税收政策发 生变化或公司业务扩展超过优惠政策所限范围，将对公司的经营业绩产生一定的 影响。 （三）客户相对集中的风险 为规范经营，公司所产丹参的主要销售渠道由个人客户调整为法人性质中 药材经销商。2016 年、2017 年公司前五大客户销售收入占营业收入的比例分别 为 90.47%、99.93% 。如果公司不能拓展销售渠道，开发新客户，降低对主要客 户依赖的情况，一旦主要客户出现经营问题或者更换经销产品，将对公司的经营 业绩带来较大影响。 2 山东万安药业股份有限公司 公开转让说明书 （四）新产品研发的风险 公司在发展过程中，始终坚持研发新产品以增强竞争力，2016 年至 2017 年，公司已投入委托科研试制费342.12 万元。 一方面，由于中成药的开发、注册及各种认证都需要持续的资金投入：新 产品自研发至投入生产需要经过小试、中试、临床等环节，且需取得药品批准文 号并通过药品生产质量管理规范认证后方可投入生产，整个过程需要大量的实验 研究，周期长、成本高。如果不能按照研发计划成功开发新产品或完成产品注册， 将影响公司前期研发投入的回收和未来效益的实现，对公司造成较大的损失；其 次，公司新开展的中药配方颗粒剂项目前期投资较大，立项、建设及资格认证需 要较多投入，公司未来现金流较为紧张，一旦管理不善