农药行业重大事项点评：美国草甘膦致癌事 件升级，越南禁止进口，草铵膦或将大幅受益.docxVIP

：证监许可（ ：证监许可（20 目 录一、草甘膦致癌案件快速发酵，越南已禁止草甘膦进口 目 录 二、草铵膦是最受益品种，草甘膦替代空间远期达 29 万吨 6 三、重点关注全球草铵膦龙头企业：利尔化学 7 ：证监许可（ ：证监许可（20 TOC \o 1-1 \h \z \u 图表目录 HYPERLINK \l _TOC_250003 图表 1 各国/地区对草甘膦禁用/限用情况 4 TOC \o 1-1 \h \z \u 图表目录 HYPERLINK \l _TOC_250002 图表 2 性质比较:草甘膦VS 百草枯、草铵膦、敌草快 6 HYPERLINK \l _TOC_250001 图表 3 成本及使用量比较:草甘膦VS 百草枯、草铵膦、敌草快 7 HYPERLINK \l _TOC_250000 图表 4 替代全部草甘膦，草铵膦远期空间（万吨，部分国家） 7 ：证监许可（ ：证监许可（20 一、草甘膦致癌案件快速发酵，越南已禁止草甘膦进口 孟山都对加州男子的癌症负有责任，这是美国联邦法院认定草甘膦致癌的首例案件。加州男子 Edwin Hardeman 起诉去年被拜耳收购的孟山都，称孟山都的除草剂产品 Roundup 是引起其癌症的罪魁祸首。案件的第一阶段于上周二（3 月 19 日）结束，陪审团裁定 Roundup 是造成 Hardeman 非霍奇金氏淋巴瘤的“重要因素”；第二阶段于本周三（3 月27 日）结束，判决结果称孟山都需对其 Roundup 产品造成的癌症风险负责，并被勒令赔偿 8,000 万美元。这是美国联邦法院的首例类似案件，该案件引起了国际社会的关注，对 Roundup 潜在的健康危害提出了新的疑问，并对孟山都“未能警告致癌风险”的行为提出质疑。 孟山都面临众多 Roundup 致癌的指控，草甘膦使用或将受到重大影响。Hardeman 案件只是一万多起孟山都 Roundup 诉讼中的第二起。此前，2018 年 8 月的另一个案件中，加利福尼亚州高级法院陪审团裁定孟山都对一所学校的地面管理员 Dewayne Johnson 罹患癌症负有责任，孟山都最初被命令向其支付 2.89 亿美元，之后赔偿金减少到 7850 万美元，Johnson 案是首例进行审判的Roundup 癌症诉讼。这两起裁定草甘膦致癌的案件可能会影响未来的诉讼和潜在的 解决方案，草甘膦使用将可能遭遇重大影响。 美国众多州/县及越南已采取明确限用/禁用草甘膦措施，影响范围或扩大。受Hardeman 案件第一阶段的判决信息认定草甘膦与癌症相关的影响（未等到第二阶段裁定结束），洛杉矶县监管委员会（Los Angeles County Board of Supervisors）于 3 月 19 日宣布禁止在县内使用 Roundup，理由是需要对其潜在的健康和环境影响进行更多研究。据美国 The Hill 报道，包括加利福尼亚州、马里兰州、马赛诸塞州等二十多个州的超过 50 个城市和县已禁止在公园、游乐场、校园甚至任何土地上使用草甘膦，全球包括在内的多个国家/地区已对草甘膦实施彻底禁令、施加限制或已发布有意禁止或限制的声明。越南农业和农村发展部的植物保护部门（PPD）也于 3 月 24 日宣布即日起禁止所有含有草甘膦的除草剂产品的进口和贸易，并且将在不久的将来彻底禁止草甘膦在越南使用。越南植物保护部门也已致函组织和个人停止签订新的进口合同，称此举是为了确保人类健康的安全、保护环境和生态系统。根据 Phillips McDougall 数据，2016 年草甘膦全球规模 44.08 亿美元（农用），其中越南市场规模 2145 万美元，占比 0.49%，折百用量约 3000 吨。美国两起草甘膦致癌案件可能会进一步引发各国/地区对使用草甘膦态度的转变，建议重点关注 巴西、美国、阿根廷、中国、泰国、澳大利亚、印度、加拿大、乌拉圭、巴拉圭等地（使用量万吨级以上）草甘膦使用变化情况。 国家/地区禁用/限用情况发布日期阿根廷400 多个城镇已通过限制草甘膦使用的措施澳大利亚许多城市和学区目前正在测试替代除草剂，以减少或消除草甘膦的使用比利时禁止向非专业使用者销售广谱除草剂 国家/地区 禁用/限用情况 发布日期 阿根廷 400 多个城镇已通过限制草甘膦使用的措施 澳大利亚 许多城市和学区目前正在测试替代除草剂，以减少或消除草甘膦的使用 比利时 禁止向非专业使用者销售广谱除草剂(例如草甘膦) 2018 年 10 月 6 日 百慕大 暂停使用草甘膦除草剂。2017 年，政府放宽了对草甘膦的禁令，允许环境和自 然资源部进口限定浓度的草甘膦 2015 年 5 月 13 日 巴西 2018 年 8 月，一名联邦法官裁定，含有草甘膦的新产品无法在该国注册。有关 草甘膦的现行法