含时滞的均值-方差投资组合决策模型和方法-运筹学与控制论专业论文.docxVIP

山东大学硕士学位论文§4．3含时滞的一般离散LQI；-]题的求解 山东大学硕士学位论文 §4．3含时滞的一般离散LQI；-]题的求解 ．27 §4．4模型求解 ．33 §4．5算例分析 ．34 §4．6本章小结 ．34 第五章含时滞的连续时间均值一方差模型 ．．36 §5．1模型描述 ．36 §5．2含时滞的连续系统的随机极大值原理 37 55．3含时滞的一般连续LQI；-]题的求解 ．41 §5．4模型求解 ．44 §5．5结果分析 ．45 §5．6本章小结 ．45 第六章总结与展望 ．．46 参考文献 ．．47 致谢 ．53 攻读硕士学位期间发表的论文 ．．54 一II— 万方数据 山东大学硕士学位论文CoNTENTS 山东大学硕士学位论文 CoNTENTS Chinese Abstract． ．．． ．． ．． ．．．．．．． ．．I English Abstract ． ．．III Notations ．．V Chapter 1 Introduction ． ． ．1 §1．1 Background 1 §1．2 Research significance ． ．2 §1．3 Literature review 3 §1．4 Contents and structure 6 Chapter 2‘Primary knowledge ． ． ． ．． ．8 §2．1 Mean—variance portfolio selection problem ．．8 §2．2 Mathematics basic knowledge ．13 Chapter 3 Continuous-time M—V portfolio selection with no time delay 1 5 53．1 Problem formulation and construction of an auxiliary problem．．15 53．2 Solutions to general LQ problems 16 53．3 Solution to the model 19 §3．4 Example analysis ．21 §3．5 Conclusion ．． 22 Chapter 4 Discrete—time M—V portfolio selection with time delay 23 §4．1 Description of the model ．23 §4．2 Stochastic maximum principle of discrete-time system ．．24 §4．3 Solutions to general discrete LQ problem with delay． ．．27 ——III—— 万方数据 山东大学硕士学位论文§4．4 山东大学硕士学位论文 §4．4 Solution to the model ．33 §4．5 Example analysis ．．34 §4．6 Conclusion 一 34 Chapter 5 Continuous-time M—V portfolio selection with time delay 36 §5．1 Description of the model ．36 §5．2 Stochastic maximum principle of continuous—time system ．．37 §5．3 Solutions to general continuous LQ problem with delay 41 §5．4 Solution to the model ．44 §5．5 Result analysis ．45 §5．6 Conclusion ．．45 Chapter 6 Conclusion and future research 一．．46 References ．． ．．47 Acknowledgements ．．53 Publications ．．．． ．．． ．54 IV—— 万方数据 山东大学硕士学位论文含时滞的均值．方差投资组合决策模型和方法 山东大学硕士学位论文 含时滞的均值．方差投资组合决策模型和方法 李琳琳 (山东大学数学学院，济南，250100) (指导老师：崔玉泉教授) 中文摘要 均值一方差投资组合选择模型是以资产收益率的期望和方差去度量投资 的预期收益和风险。当今金融界纷繁复杂，国际金融形势瞬息万变，从经济 形势产生变化到认识到需要改变策略进而制定相关策略，最后到策略生效， 这一过程不可避免的存在一定滞后。因此，为了使模型更好地反映实际情 况，我们研究含时滞的投资组合模型，通过加入时滞控制项，优化