中国内地与香港限制商业银行贷款之法律比较.pdfVIP

中国内地与香港限制商业银行贷款之法律比较 一、关于对股票为抵押贷款标的之限制问题 1.对用本行股票为抵押贷款标的之限制 香港《银行业条例》第 80 条规定，银行不得以自己的股份作抵押品 而对外贷款。在香港，许多银行是股票市场上金融股的上市公司，因 此，一些公司常以股票作抵押标的向银行贷款。从《银行业条例》第 80 条规定来看，银行是不能用本行的股票做为抵押标的向其他公司 贷款的。 中国内地《商业银行法》未明确规定禁止银行以本行股票为抵押标的 对外贷款。该法第 36 条规定，“商业银行贷款，借款人应当提供担 保”。第 42 条有规定，“商业银行因行使抵押权、质权而取得的不 动产或者股票，应当自取得之日起一年内予以处分”。显然，公司可 以以股票为抵押标的向银行借款。然中国内地《公司法》第 149 条 规定“公司不得接受本公司的股票作为抵押权的标的”。依此，中国 内地也是禁止商业银行用本行的股票为抵押权的标的对外贷款。 2.对银行关联公司的股票为抵押权标的之限制 香港《银行业条例》第 80 条规定，银行不得以它的任何控投公司， 任何附属公司，或该银行任何控股公司的任何其他附属公司的股份作 抵押品而批给任何贷款，除非该银行获得金融管理专员书面同意，并 受金融管理专员认为合宜附加的同意条件所限制。 《银行业条例》作如是规定，目的是保证银行的已收资本和储备不至 于因贷款而下降。因为一旦银行用自己的股票为抵押权标的对外贷款 发生问题，通过行使抵押权，银行便持有自己的股份。与银行有关联 的控股公司或银行的子公司及该控股公司的股票都与银行的已收资 本有关，故而法律也对之进行限制。但是，在香港，《银行业条例》 对银行用本行的股票为抵押权标的进行贷款绝对禁止，而对用银行的 关联公司的股票作抵押权的标的原则上也予以限制，但是有一例外， 即如果银行监理专员认为适当的情况下，并附有条件的书面同意后 ， 银行也可以以关联公司的股票为抵押权的标的对外贷款。 中国内地《商业银行法》未规定银行能否用其关联公司的股票为抵押 权的标的。该法仅规定商业银行不得在境内向非银行金融机构和企业 投资。显然，银行可以向其他银行进行投资，既可以设立银行的子公 司，也可以对其它商业银行控股和参股，形成关联公司。中国内地《公 司法》是以单个公司为规范对象，没有在整体上对公司间的结合问题 作出规定，对公司间的相互投资也缺乏调整。各国公司法为防止资本 无限制的重复计算和相互虚增资本，保障公司小股东及债权人的利 益，都对公司间相互投资比例及相互投资公司表决权的行使作了 限 制性规定。一些国家的公司法（如瑞典《公司法》）禁止母子公司之 间的相互持股；法国公司法也规定，如果一个股份有限公司拥有另一 个股份有限公司 10％以上的股份资本，后者即不得再取得前者的股 份，已经取得的股份与此项限制相抵触的，必须在一定期限内予以处 理。很明显，中国内地《商业银行法》在这方面存在立法缺陷，建议 采取香港 《银行业条例》的规定，将关联公司的股份视为自己的股份。 3.对银行因行使抵押权而获得股份之限制 香港《银行业条例》第 87 条规定，在香港成立的银行所获取或持有 任何其他一间或多间公司的任何部分股本价值总额，不得超逾该银行 的资本基础的25 ％。这条规定主要是考虑银行的专业方向是在金融 领域，不在生产与贸易领域。当银行控制的公司股权多到一定数额时， 就分散了银行专门从事金融业的精力，影响存款人的利益。但是，银 行往往由于行使抵押权而获得的股份总值超过 25 ％的比例。因此《银 行业条例》同时规定了例外情况，即银行为了贷款持有的抵押股票或 偿还债务的股票可以超过 25 ％的比例，但超过的部分必须在最初的 18 个月内进行妥善安排处理，使其持有的股票价值符合限定 25 ％的 比例，或者须在金融管理专员于个别情况下书面批准较长期间内处 置。 中国内地《商业银行法》并未规定商业银行持有其它公司股票的数额 限制，只是规定行使质权而取得的股票应当自取得之日起 1 年内予 以处分。这里至少存在以下几个问题，其一是因行使抵押权而取得的 股票数额无限制，可能形成在某一时间里银行持有的股票占银行自有 资金的比例过高，对存款人利益极为不利；其二是银行大量地持有其 它公司尤其是一些生产经营性公司的股票，导致银行间接地参股于非 银行金融机构和企业；其三是银行持有的股份如果形成对其他公司的 控股，银行在 1 年处分期限内是否对其控股公司有控制权， 有没有 《公司法》上股东所享受的一切权利，如果有股东所享受的一切权利， 而银行又受 1 年处分期所规制，则必然引起被控股公司的经营