人人贷：实体经济服务者.docx

? ? ? ? ? 人人贷 实体经济服务者 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 2010年，3个“80后”——张适时、李欣贺、杨一夫组建人人贷。三位都是北大、清华的高才生，他们想通过互联网的方式做金融，以区别于银行、基金、保险传统金融机构，让更多的人受益，享受到普惠金融。P2P业务是他们选择的创业模式。 人人贷全称人人贷商务顾问（北京）有限公司，目前是人人友信旗下的网络借贷信息中介服务平台。作为中国最早的网络借贷信息中介服务平台之一，人人贷的主要客群为高成长人群，其中不乏中小微企业、个体商户。 从盈利能力来看，在利率市场化的趋势下，传统银行的利率管制对P2P借贷这种金融脱媒新兴产业来说，存在前所未有的商机。尽管目前监管加强，但对P2P这样的投资理财方式而言，依然具有优势。而人人贷这样的平台优势在于，服务实体经济，所投标的更为稳健。 P2P的社会价值主要在于对于实体经济的支持。相较于传统金融机构而言，个人与小微企业往往覆盖不到。人人贷作为老牌P2P机构，坚持服务实体经济的创业初心，或许也是他们可以持久走到今天的原因。这对于其他互联网金融平台而言也具有启发意义，那就是不论什么样的媒介载体，以金融服务为主要经营业务的创业项目，最大的价值，就在于服务实体经济。 一 平台简介 “曾经有平台以联合创始人的职位，来挖我们的客服专员。”一位人人贷中层叙述了网贷行业发展早期的一些往事，“那时候，基本所有人人贷员工跳槽都可以拿到三倍的薪水”。这个细节在一定程度上可以体现出人人贷的行业地位。 人人贷为何能在行业亏损的背景下实现盈利？其中很重要的一个原因是，人人贷服务的是中小微商户，“供应链金融和车抵贷、房抵贷等有很大差别，供应链金融一次尽调后，只要后续的还款良好并且完成，可以在未来多次撮合、重复授信，这大大节省了成本”，宜贷网董事长李宁提到。 传统金融为中小微企业提供金融服务的热情不高，国家允许网贷发展的一部分原因就是希望网贷行业可以服务实体经济，人人贷的盈利案例证明：服务实体经济，不但符合国家对网贷行业的期许，而且在盈利性上，也具备相对大的优势。 人人贷的生存之道，在于坚守了服务实体的原则。 二 合规发展 从互联网金融到金融科技再到新金融、科技金融，网贷行业热衷的名词换了很多次，但其业务本身的风险根源却从未发生变化——资金安全。 如果网贷行业发展早期没有那么多非法集资、诈骗的“劣币”；如果网贷行业都可以做到监管明晰前自律；如果网贷行业在监管明晰后不打擦边球，或许就不会有如今严监管和焦虑。然而做到“如果”的平台毕竟是少数。 人人贷与早期网贷行业浮躁的风气不同，在《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》尚未发布时，人人贷就已经多次尝试与银行接触，并于2016年2月29日宣布：与中国民生银行合作的资金存管正式上线，通过银行资金存管实现平台资金和用户资金的有效隔离，并由银行监督用户资金流转的全过程，最终达到保障用户资金安全和符合行业监管要求的目的。 在信息披露方面，在2012年，人人贷在业界率先实施了业绩报告发布制度，以季报和年报的形式对包括平台成交金额、用户规模、人均借款金额、借款标的类型、平台逾期率等关键信息进行详细展示。在“1+3”体系搭建完成后，人人贷有法可依。《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》第四条、第九条、第三十条、第三十一条均对于网络借贷信息中介机构的信息披露义务进行了规定，同时行业自律性文件也先后下发。根据《网络借贷信息中介机构业务活动信息披露指引》、《中国互联网金融协会信息披露自律管理规范》及《中国互联网金融协会标准：互联网金融信息披露——个体网络借贷》（T/NIFA 1-2016）的规定，人人贷平台从从业机构备案信息、组织信息、审核信息、经营信息、重大事项、平台运营信息、项目信息、投资者教育等方面进行信息披露，供用户查看监督。2017年4月，人人贷成为首批接入全国互联网金融登记披露服务平台的机构。 2017年3月，北京监管部门下发《网络信贷信息中介机构事实认定及整改要求》（简称《整改要求》），明确禁止设立风险保证金、准备金、备付金等提供担保；2017年12月，P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室向各地P2P整治联合工作办公室发布《关于做好P2P网络借贷风险专项整治整改验收工作的通知》再次指出，禁止辖内机构继续提取、新增风险备付金，各地应积极引导网贷机构引入第三方担保等保障方式。2017年11月，为符合监管文件要求，人人贷取消了风险备付金机制。 合规整改是整个网贷行业发展的主旋律，但人人贷不同的一点是，将很多自律的事情做在前面，在合规方面不打擦边球。2017年，北京监管部门下发148项整改通知时，北京地区的网贷企业紧张纷纷，而据知情人士称，在核心要求上，人人贷没有大问题，在一些小细节