理财业务基础知识介绍.ppt

五、 金苹果专户—债券类--资产池类 债券型 投资方向：本产品募集资金投资方向为央行票据、政策性金融债、AA以上的短期融资券、AAA的企业债等。 目标客户：5000万以上的机构客户 风险和流动性：风险较低、流动性强，收益高于同期存款。 挖掘和维系公司客户的利器 银行收益：和客户收益相关 目前：金苹果，5000万起，1个月3.3%，3个月4.3,%，6个月4.8%，以上预期收益率含客户预期收益率和银行销售手续费 第三十一页，共四十八页。 3.4%, 30≤n＜60 4.5%, 60≤n＜90 5.0%, 90≤n＜180 5.5%, 180≤n＜360(n为产品到期实际存续天数) 第三十二页，共四十八页。 专业术语解释---资金池类理财产品 资金池包含了资金的流入流出，使资金处于稳定状态，从而更有效的去利用资金池内的资金 第三十三页，共四十八页。 在理财领域中，资金池可以为理财产品提供更多选择。举例而言， 第三十四页，共四十八页。 　　此外，这个“池子”还可以装上别的“水”，例如风险等级和期限各不同的多种产品，形成一个多产品资金池，这样银行便可以根据市场状况和客户需求，适时推出有竞争力的理财产品。 第三十五页，共四十八页。 第三十六页，共四十八页。 资金池 募集的理财资金 资产包收益率 债券 货币市场工具 信贷资产 权益类资产 衍生品等等 理财产品A 理财产品B 理财产品C …… 第三十七页，共四十八页。 六、代销信托理财计划 　银信产品2010年7月被银监会紧急叫停，银行由自身设计改为代销信托公司设计的信托产品，（个人100万元起，机构100万元起），而预期年收益高达10%。这类产品主要投资于房地产和一些大型项目，由于信托公司和银行都会对投资项目进行严格考察，且有担保，产品实际风险并不大。 和很多理财产品一样，这类信托产品同样存在无法获得预期收益甚至损失本金的风险，而这些风险主要来自融资企业经营不善，无力偿还贷款。 第三十八页，共四十八页。 案例一：中信盛景?中国农业科技文化园股权投资集合信托 * 1、项目来源及产品要素： （1）项目来源：中信信托（已作信托准入） （2）产品要素： ①金额：信托计划募集资金总规模5亿元，我行拟代销2.5亿元； ②期限：本信托计划期限24个月，宽限期6个月，处置期6个月； ③客户收益率： 8%/年； 2、项目筛选与风险评估： （1）项目类型：股权收益权集合资金信托+股权回购条款； （2）融资主体：中关村种业公司（年度审计报表显示：资产负债率低、盈利稳定、现金流量充足）筛选条件包括：①偿债能力分析②盈利能力分析③现金流量分析④银行信用评级⑤综合表外因素； （3）保证人：中冶地产（隶属国资委，国家二级资质）+翔峰地产（国家一级资质），审查内容同上 第三十九页，共四十八页。 * （4）产品收益风险控制设计条款： ①股权质押条款：中冶地产（隶属国资委，国家二级资质）+翔峰地产（国家一级资质），股权质押率4折； ②连带责任担保条款：中冶地产（隶属国资委，国家二级资质）+翔峰地产（国家一级资质），分别提供 “股东会决议”做股权质押担保，双方公司及其双方法定代表人与中信信托签署“保证合同”，同意就债务人向中信信托履行主合同项下债务提供连带责任保证担保； ③收益保证条款：5亿，增资10%股权，若出现固定收益无法实现情况，则中信信托可获得被增资项目公司100%（50亿资产）的股权处置权，处置收入优先偿还本信托受益人的本金与收益。 案例一：中信盛景?中国农业科技文化园股权投资集合信托 第四十页，共四十八页。 -*- 中信信托 （受托人） 中国农业科技 文化园项目 集合资金 信托计划 ②管理、运用、处分 信托委托人 信托受益人 商业银行 （保管行） 种业公司 商业银行 （监管行） 李利、高国富 （保证人） 中冶地 ①交付资金 ⑧种业公司减资，减资款及管理费交付给本信托计划 ⑤向种业公司增资，支付增资款 实施开发 ④股权质押担保+连带责任保证担保 ④个人连带责任保证担保 ⑦ 账户监管 ③保管信托资金 ⑩分配信托收益 ⑥进行日常管理 ⑨收购股权，支付股权转让价款 备注：第⑨步为中冶地和翔峰地产未完成约定经营管理目标，未促使种业公司按有关合同约定进行减资的情况下，中冶地或翔峰地产须受让本信托计划项下持有的种业公司的股权。 翔峰地产 ⑥股权委托管理 中信咨询公司 ⑥委托管理 ⑥日常管理 交易结构图 第四十一页，共四十八页。 * 3、产品审核 总行托管小组：在材料齐全的情况下，于3个工作日内出具“托管项目评审报告”直接上交总行风险部审核。 总行风险部于5个工作日（待定）内出具法律意见书。 总行理财小组：在材料齐全的情况下，于5个工作日内出具“代销项目评审报告”直接上交总行风险部审核。