第一章总论财务管理课件.pptVIP

财务管理学 教学计划： 第一章：总论 第二章：财务管理的价值观念 第三章：财务分析 第四章：财务战略与预算 第五章：长期筹资方式 第六章：资本结构决策 第七章：投资决策原理 第八章：投资决策实务 第九章：短期资产管理 第十章：短期筹资管理 第十一章：股利理论与政策 第一页，共三十七页。 参考教材： 《财务管理学 》 中国人民大学会计系列教材·第五版 主编 荆新 王化成 刘俊彦 人大出版社 《财务管理实务》 21世纪高职高专规划教材·会计系列 主编 王希旗 人大出版社 CPA教材—财务成本管理2012版 主编 中国注册会计师协会 中国财政经济出版社 第二页，共三十七页。 * 财务管理学 第1章：总论 ——财务管理是建立在会计学和经济学基础之上的：前为数据基础，后为理论基础。 第三页，共三十七页。 会计与财务 思考：都说财务会计不分家，那么财务与会计到底有什么区别呢？ 第四页，共三十七页。 会计与财务 会计： 会计的基本活动：确认、计量、记录和报告。 会计的本质是反映和监督企业的经济活动。 会计是对企业历史活动的记录，面向的是过去的已经发生的经济活动。 财务： 财务的基本活动：怎么弄钱？和怎么花钱？ 财务管理的本质：安排企业资金的收入与支出。 财务是面向未来的，更多的是对企业未来财务活动的预测。 第五页，共三十七页。 企业理财与家庭（个人）理财 家庭理财（案例） 问题1： 我们知道住房贷款的还款方式是每月等额偿还银行一笔钱。假如你2012年1月1日从银行贷款100万元购买了一套住房，贷款合同约定按照人民银行公布的5年以上贷款利率每月等额偿还贷款本息，还款期限为30年，那么这笔等额的款项是怎么算出来的？ 第六页，共三十七页。 问题2： 假如你一个月的工资是5000元，每个月的支出如下表所示： 项目 收入 支出 5000 生活费用 房租 水电气暖网 其他 剩余 1000 1500 500 500 1500 思考：剩余的1500元，你会怎么花？ 投资？or 消费？ ——理财意识弱的人可能会将这些款项以活期存款的形式保留。 ——理财意识强的人则可能利用不同的金融产品使这笔钱收益最大。如投资股票和投资基金。 第七页，共三十七页。 基金的收益率 基金是一项长期投资项目，通过长期投资，股票型基金的平均年收益率可达18%~20%左右，债券型基金的平均年收益率可达7%~10%，但这些数据仅是理论预期值，真正的投资收益高低受到市场行情及产品表现影响。 股票的收益率 股票投资是一种风险比较大的投资方式，股票投资收益率收到公司经营业绩和非经营业绩因素的影响，一般很难有一个比较固定的收益率。 第八页，共三十七页。 人民币存款利率表 项目 年利率 % 一、城乡居民及单位存款 ? （一）活期 0.35 （二）定期 ? 1.整存整取 ? 三个月 2.85 ；半年 3.05 ；一年 3.25 ；二年 3.75 ；三年 4.25 ；五年 4.75。 2.零存整取、整存零取、存本取息 ? 一年 2.85； 三年 2.9 ；五年 3 3。 二、协定存款 1.15 三、通知存款 . 一天 0.8； 七天 1.35。 通知存款是一种不约定存期、一次性存入、可多次支取，支取时需提前通知银行、约定支取日期和金额方能支取的存款。 第九页，共三十七页。 人民银行公布的贷款利率 　　　　　　　　　　　　种类　项目 年利率% 　一、短期贷款 ? 六个月（含） 5.6 六个月至一年（含） 6 　二、中长期贷款 ? 一至三年（含） 6.15 三至五年（含） 6.4 五年以上 6.55 　三、贴　现 以再贴现利率为下限加点确定 第十页，共三十七页。 企业理财 财务管理的概念 　　企业财务是指企业在生产经营过程中客观存在的资金运动及其所体现的经济利益关系。 　　财务管理是利用价值形式对企业生产经营过程进行的管理，是组织财务活动、处理财务关系的一项综合性管理工作。 　 第十一页，共三十七页。 第十二页，共三十七页。 　　 企业财务关系就是企业组织财务活动过程中与有关各方所 发生的经济利益关系，包括： 　　（1）企业与投资者之间的财务关系，主要是指企业的投资者向企业投入资金，企业向投资者支付报酬所形成的经济关系，企业的所有者主要有四类：国家、法人单位、个人、外商；见图 　　（2）企业与债权人之间的财务关系，主要是指企业向债权人借入资金，并按借款合同的规定按时支付利息和归还本金所形成的经济关系； 　　（3）企业与受资者之间的财务关系，主要是指企业以购买股票或直接投资的形式向其他企业投资所形成的所有权性质的经济关系；