国企改革研究之数据篇（2023）.docxVIP

目 录 TOC \o 1-2 \h \z \u 数量与规模：东部保持优势地位，中西部增长迅速 1 国企数量：东部增长缓慢，中西部加速追赶 1 资产规模：东部优势稳固，中部占比提升 2 经营效率：东部领先但增速放缓，中西部效率大幅改善 5 创收能力：“东高西低”格局不变，中西部营收快速增长 5 盈利能力：东部排名下滑，西部盈利显著改善 6 劳动效率：东部维持领先，中西部人均效率提升 8 杠杆水平：西部省份普遍下降，东部地区半数提升 10 资本运作：国企资本运作提速，东部活跃度领跑 11 上市进程：国企上市提速，六成新增在东部 11 激励和并购：国企加速资本运作，东部活跃度最高 12 创新投入：投入强度保持稳定，粤鲁两省位居一二 14 区域国企画像：国企改革三年行动带来哪些新气象？ 15 谁的发展在提速？ 15 谁的效率在提高？ 16 谁的质量在转好？ 17 前景展望：以增强核心竞争力为目标，进一步提升质效 17 图目录 图 1：区域国有企业分析框架 1 图 2：2021 年各地区国有工业企业数 2 图 3：2021 年各地区国有工业企业数的增长情况 2 图 4：2021 年各地国有工业企业总资产和户均资产 3 图 5：各地国有工业企业总资产两年平均增速（2020-2021 年） 3 图 6：2021 年各地国有工业企业总营业收入和户均营业收入 5 图 7：各地国有工业企业营业收入两年平均增速（2020-2021 年） 6 图 8：各地国有工业企业利润总额和户均盈利 6 图 9：各地国有工业企业利润总额两年平均增速（2020-2021 年，除青海） 7 图 10：2021 年各地国有工业企业资产利润率及变化 7 图 11：2021 年各地国有工业企业人均创收和人均创利 8 图 12：各地国有工业企业人均创收两年平均增速（2020-2021 年） 8 图 13：2021 年各地国有工业企业资产负债率 10 图 14：各地国有工业企业资产负债率变化（2021-2019） 10 图 15：2022 年地方国有上市公司数目（仅 A 股） 11 图 16：2022 年地方国有上市企业市值规模 12 图 17：2020-2022 年地方国有 A 股上市公司员工持股和股权激励情况 13 图 18：2020-2022 年地方国有 A 股上市公司并购重组情况 13 图 19：上市央企和地方国企研发支出总额占营业收入比例（平均法） 14 图 20：上市地方国企中研发投入强度超过 3%的企业数量和占比 15 图 21：区域国有企业分析框架与“一利五率”考核体系 18 表目录 表 1：2021 年各地国有工业企业数量和资产规模情况 4 表 2：2021 年各地国有工业企业经营效率情况 9 表 3：各地国有工业企业规模增速 16 表 4：各地国有工业企业经营效率变化 16 表 5：各地国有工业企业杠杆变化 17 表 6：中央及各省新一轮国企改革深化提升行动相关举措 19 2022 年，决战决胜国企改革三年行动实现高质量圆满收官。本报告在“国企改革研究数据篇”（《千帆竞发：从区域“全景图”看地方国企改革方向》）的基础上，进一步完善区域国有企业的分析框架，从数量与规模、经营情况、杠杆水平、资本运作和创新能力等五个维度，全面跟踪比较三年行动以来，全国 30 个省/直辖市国有企业发展的主要变化。考虑到疫情对单年数据扰 动较大，本文主要指标以 2019 年为基数，对 2020-2021 年的变化采用几何平均的方法计算增速（两年复合增速），以便观察在多种因素综合影响下各地国有经济的发展趋势。 企业数量数量与规模量总资产和户均资产 企业数量 数量与规模 量 总资产和户均资产 创收能力 区域国有企业 分析框架 经营情况 盈利能力 效 劳动效率 杠杆水平 资产负债率 上市数量与市值 资本运作 质 资本市场活跃度 研发投入比率 创新能力 资料来源： 研究院 数量与规模：东部保持优势地位，中西部增长迅速 国企数量：东部增长缓慢，中西部加速追赶 2021 年末，我国国有工业企业共计 2.5 万个，较前一年增长 14.1%，两年平均增长 10.3%。从区域分布来看，仍保持“东部最多，西部和中部其次，东北数量最少”的梯次分布；头部效应依然显著，山东、江苏、广东、四川、山西的国企数量均超过 1200 个，连续三年稳居全国前五。 从各省国企数量来看，2021 年主要有以下变化：首先，头部五省中，四川连续两年保持较快增长，国有工业企业数量反超广东，成为全国第三。其次， 东部地区由于国有经济整合重组进程较快，国企数量多但增长较为缓慢。除山 东、江苏外，东部各省国企数量的排名均有所下滑，增速也均低于全国平均水 平。尤其是上