2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲突专题试卷及解析.pdf

2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲突专题试卷及解析1

2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲

突专题试卷及解析

2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲突专题试卷及解析

第一部分：单项选择题（共10题，每题2分）

1、在资产管理业务中，当投资组合经理的个人交易与客户利益发生冲突时，最符

合CFA道德准则的做法是？

A、优先执行个人交易以获取更高收益

B、将个人交易置于客户交易之后执行

C、将个人交易与客户交易混合执行

D、完全禁止个人交易

【答案】B

【解析】正确答案是B。根据CFA道德准则，当个人交易与客户利益冲突时，必须

将客户利益置于首位，个人交易应置于客户交易之后执行。选项A违反了客户优先原

则；选项C混合执行可能导致利益输送；选项D完全禁止个人交易过于极端，不是标

准做法。知识点：利益冲突管理。易错点：容易混淆”禁止个人交易”与”规范个人交易”

的区别。

2、下列哪项不属于业务发展过程中常见的利益冲突类型？

A、交易执行冲突

B、研究独立性冲突

C、技术系统故障

D、薪酬激励冲突

【答案】C

【解析】正确答案是C。技术系统故障属于操作风险范畴，而非利益冲突。选项A、

B、D都是典型的利益冲突类型。知识点：利益冲突分类。易错点：容易将操作风险与

利益冲突混淆。

3、在风险管理与业务发展的平衡中，最有效的利益冲突缓解机制是？

A、增加业务部门预算

B、建立独立的合规监督体系

C、扩大业务规模

D、简化审批流程

【答案】B

【解析】正确答案是B。独立的合规监督体系是缓解利益冲突最有效的机制，能够

客观监督业务行为。选项A、C、D都可能加剧利益冲突。知识点：利益冲突缓解机制。

易错点：容易误认为增加资源就能解决冲突问题。

2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲突专题试卷及解析2

4、当分析师同时担任投资银行和股票研究双重角色时，最可能产生的利益冲突是？

A、流动性风险

B、信用风险

C、研究独立性受损

D、市场风险

【答案】C

【解析】正确答案是C。双重角色可能导致研究结论受到投行业务影响，损害独立

性。选项A、B、D属于市场风险范畴，与利益冲突无关。知识点：利益冲突来源。易

错点：容易混淆市场风险与利益冲突。

5、在客户适当性管理中，利益冲突最可能出现在哪个环节？

A、客户身份识别

B、产品推荐

C、账户开立

D、交易记录

【答案】B

【解析】正确答案是B。产品推荐环节最容易因佣金激励等因素产生利益冲突。其

他环节相对标准化，冲突风险较低。知识点：适当性管理中的利益冲突。易错点：容易

忽视产品推荐环节的冲突风险。

6、下列哪项措施最能有效防止利益冲突？

A、增加员工培训频率

B、建立信息隔离墙

C、提高业务目标

D、简化报告流程

【答案】B

【解析】正确答案是B。信息隔离墙是防止利益传递的关键措施。选项A、C、D虽

然重要，但不是最直接有效的防冲突手段。知识点：利益冲突防范措施。易错点：容易

混淆辅助措施与核心措施。

7、在风险管理框架中，利益冲突管理属于哪个层级？

A、战略层

B、战术层

C、操作层

D、执行层

【答案】A

【解析】正确答案是A。利益冲突管理属于公司治理范畴，应在战略层面统筹考虑。

其他层级主要负责具体执行。知识点：风险管理层级。易错点：容易低估利益冲突管理

2025年特许金融分析师二级风险管理与业务发展的利益冲突专题试卷及解析3

的战略重要性。

8、当发现潜在利益冲突时，最及时的处理方式是？

A、等待季度报告披露

B、立即向合规部门报告

C、私下与同事讨论

D、继续观察情况

【答案】B

【解