会计信息失真的博弈分析_04428.pdfVIP

2004／06 总第290期 商业研究 文章编号：1001—148X(2004)06—01l8—02 摘要：从公司经营者和证券主管部门的博弈中看出，信息 不对称情况下，存在着纯战略纳什均衡。主管部f]对信 会计信息失真 息失真的处罚应针对经营者和主要责任者而不是公司； 证券监管部门和注册会计师协会应将会计师事务所的执 业质量和诚信向股东公布，使会计师事务所的稳性成本 的博弈分析 显性化，减少股东对会计师事务所的诚信鉴别成本，间接 参与会计师事务所的选择。 杨 波，刘 伟，梁 铄 关键词：会计信息失真；虚假财务报告；博弈分析 中图分类号：F224．32 文献标识码：B (重庆大学 工商管理学院，重庆 4ooo44) 一 、 引言 律保护，并且有一个发达的产权交易市场的情况下，股 在现代公司制度下，公司的所有权和经营权相分 东管理自己的私人财产(股票)，通过买人或者卖出公 离，股东享有公司剩余索取权，公司经营者享有公司剩 司的股票，实现对资源的合理配置，资金积聚到经济效 余控制权，股东一般不参与公司的经营管理活动，股东 益高、发展前景良好、能够给股东带来较高的股利或者 (特别是公开募集股份公司的小股东)、债权人等获得 现金流量的企业，形成对企业经营者的间接控制能力。 信息的主要来源是公布的财务报告，财务报告成为股 企业也会通过给投资者的高回报，在投资者心中建立 东、债权人及潜在的投资者进行决策的主要依据。美 良好的信誉，从而可以更容易筹集到企业发展所需的 国财务会计准则委员会(FASB)的《财务会计概念公告》 资金。 一 号(SFAC No．1)指出财务报告应提供对现有的和可 股东享有企业剩余资产的索取权，企业的经营者 能的投资者、债权人和其他信息使用者作出合理的投 享有剩余控制权(谢德仁2001)。经营者受股东的委托 资、信贷和类似决策有用的信息；国际会计准则委员会 管理并使用资产，经营者有责任按照国家规定的企业 和英国ASB认为财务报告应该：(1)提供对决策有用的 会计制度、准则对企业的资产、收益进行计量、记录，并 信息，即“决策有用观”；(2)反映管理当局受托责任的 向股东报告受托资产状况、资产的利用效率、现金流 履行情况，即“受托责任观”。因此，公司财务报告的质 量，股东回报，同时还要向股东提供判断企业未来现金 量应满足及时性、相关性、可靠性。毋庸讳言，在上市 流量的信息。会计师事务所以独立的身份受股东委托 公司的年报披露中，会计信息失真，利用关联方交易、 按照一定的标准对企业提供给股东的财务会计信息进 资产重组粉饰会计报告，甚至会计舞弊、审计欺诈现象 行审计，对企业管理者提供的财务报告进行认定，向股 频繁。在我国有琼民源、银广厦、东方电子、蓝田股份 东出具审计报告，以合理保证财务报告的可靠性，股东 等，在美国近期有“安然事件”、“世通公司”、“施乐公 或潜在投资者根据经会计师事务所审计的财务报告进 司”。政府主管部门对此出台多项规定旨在强化会计 行投资决策。 报告的真实性、可靠性。如：1999年公布的《会计法》强 综上所述，股东、企业经营者、会计师事务所之间 调了单位负