银行操作风险度量方法比较研究.pdfVIP

第1 期 （总第266 期） 财 经 问题 研 究 Number 1 （GeneraI SeriaI No. 266 ） 2006 年1 月 Research on Financial and Economic Issues January ，2006 ! 银行操作风险度量方法比较研究 刘晓星 （广东商学院金融系，广东 广州 510320 ） 摘 要：操作风险已经成为银行风险管理的重点，新巴塞尔协议因此对操作风险提出了资本要 求，并且越来越多的国际活跃银行致力于开发适合自身特点的操作风险计量方法。文中对新巴 塞尔协议推荐的操作风险度量方法：基本法、标准法、内部度量法和高级的损失分布法、极值 理论模型进行了应用比较分析，并在此基础上提出了基于VaR 的银行整体风险管理框架。 关键词：银行；操作风险；VaR ；比较分析；趋势展望 中图分类号：F830. 33 文献标识码：A 文章编号：1000-176X（2006 ）01-0061-07 随着金融衍生产品的不断创新，金融业电子 指标，自主开发精确和适合银行自身特点的操作 化潮流和金融业的全球化竞争，各金融机构面临 风险计量方法［3 ］。本文选取了新协议推荐的度 的操作风险呈不断上升的趋势。目前大多数国际 量方法和损失分布法、极值理论模型进行应用比 金融机构都有一套比较成熟的模型和技术度量市 较分析。 场风险和信用风险，并且越来越多的金融机构正 一、基 本 指 标 法 （ Basic Incication Ap- 致力于开发银行内部的操作风险管理框架。这一 proach ） 方面因为操作风险已经成为风险管理的重点，另 该方法用总收入水平作为银行计量操作性风 一方面也是新巴塞尔资本协议的要求。作为监管 险的基础指标，总收入乘上一个比例指标来表示 激励，如果银行开发出具有监管机构认可的内部 一个机构整体的操作风险水平［4 ］。其计算公式 风险度量模型，则银行可以根据它来确定自己的 可以表示为： 资本金，最低可以达到BaseI 协议中标准法的 KBLA = GI X （1） 75% ［1］。这有利于降低银行的资本金要求，提 其中，KBIA 是基本指标法下的资本配置要 高银行的国际竞争力。度量模型的发展可能基于 求；GI 表示前三年总收入的平均值，总收入为 以下过程：首先银行使用定性风险评估的方法来 净利息收入加上非利息收入。巴塞尔委员会经过 确定银行目前面临的操作风险类型；然后银行为 多年数据收集和分析，认为基本指标法下的监管 每一类操作风险选取指标，开始持续对其进行风 资本要求应达到现行最小监管资本的12% ，将 险监测，同时收集建立模型所需要的数据；最 行业范围的监管资本要求与行业范围的指标联系 后，将定性分析、风险指标、数量模型相结合， 起来， ［5 ］ 应设在 17 % —20% 之间 。巴塞尔委 得到可以用于资本分配的度量模型。新巴塞尔资 员会鼓励采用此法的银行遵循委员会于2003 年 本